什么是流动性挖矿？(2025)

什么是流动性挖矿？探索 2025 年增强的安全协议，减少了 47% 的无常损失，实现无缝转账的跨链功能，以及自动化收益优化。在 Gate、Uniswap（优尼斯瓦普）和 Curve（曲线）等平台上，年化收益率范围在 8-80% 之间，参与度同比增长 35%，机构投资者现在占流动性提供者的 28%。

2025 年更新

自流动性挖矿诞生以来，它已经发生了显著的变化。2025 年的关键发展包括：

• 增强的安全协议：新的区块链标准与 2023 年的模型相比，将无常损失风险降低了 47%
• 跨链功能：多链流动性池现在能够实现跨网络的无缝资产转移
• 自动化收益优化：智能合约创新自动重新平衡持仓以获取最大回报

最新数据显示，流动性挖矿的参与度同比增长 35%，机构投资者现在占主要 DeFi 生态系统中所有流动性提供者的 28%。

什么是流动性挖矿？

流动性挖矿是指向区块链提供流动性并根据所质押的金额获取利息的行为。这项技术是由Hummingbot的开发者们于2020年初设计，旨在为自主交易提供流动性。在其白皮书中，开发者将流动性挖矿与PoW机制进行了比较。与使用强大的矿工进行验证的工作证明系统不同，流动性挖矿用户通过抵押其代币提供代币流动性。

当涉及DeFi项目或智能合约时，流动性挖矿很受欢迎。大多数DeFi理财产品的交易都依赖于一套规则。流动性有助于消除对经纪人的需求并节省时间。如果没有流动性挖矿，用户可能会花费大量时间搜索愿意进行买卖代币的交易者。此外，用户需要每次逐个询问，既繁琐又乏味。由于有流动性挖矿的协助，DeFi智能合约便能轻松解决该问题。提供流动性的用户可获得一定比例的交易费或贷款利率奖励。

流动性挖矿的年化收益率

参与者只要存放资产便可获得代币奖励。无论何时进行交易，流动性池都会产生奖励并将其分配给用户。收益率的计算方法与其他市场一样，使用年化百分比率（annualized
percentage rate, APR）和年化收益率（annualized return ratio,
APY）。我们需要时刻检查流动性池是否有指示APR或APY，因为如果不指示分明，会造成数据混淆从而导致用户困惑。您应该注意到，流动性挖矿非常具有竞争力，因此收益率波动较大。你的质押和锁定期决定了您将赚取的收益量。

如果在DeFi中发现非常高的APY，不要大惊小怪，因为这是常态。但您应该知道APY越高，则风险越高。例如，8000%的APY比8%的APY有更高的非永久性损失几率。

流动性挖矿的风险是什么？

非永久性风险

短暂风险是参与者需面临的一个常见风险。价格可能在短时间内剧烈波动。这种情况会导致您的盈利下降。你不会永久失去你的资金，但利润会显著减少。

“抽地毯”风险

不怀好意的项目创始人会关闭项目，然后卷款潜逃。因此，在投资项目前进行尽职调查，十分必要。

项目风险

如果加密项目存在任何技术性缺陷，参与者可能会因黑客攻击或软件低效而赔钱。

套利风险

投资者可操纵代币价格，从而影响潜在收益。

Gate流动性挖矿项目的优点

安全： Gate为用户提供了许多不同的功能来保护其资产。用心保护您的资产，助您轻松赚取利息。

代金券和折扣福利：

您可享受补贴交易费，让您的投资获益最大化。Gate提供促销活动以奖励其客户。立即注册，您便可获得100美元的代金券和其他奖励。

项目种类繁多： 有数百个项目可供您选择，用于流动性挖矿。Gate是带有高年化收益率的最佳中心化交易平台。参与者可自由选择其喜欢的项目。

如何参与Gate流动性挖矿？

您可按以下简单步骤参与流动性挖矿：
1.在Gate官方网站进行注册
2.存储或购买资产
3.单击芝麻金融>>流动性挖矿，进入Gate流动性挖矿中心页面
4.选择您最喜欢的交易对
5.单击右侧的添加流动性按钮
6.输入您想要添加的数量
7.同意条款和条件
8.单击添加按钮，将自动开始进行流动性挖矿。

答问题，赚奖励