Огляд ринку

Цього тижня ринок криптовалют демонструє помітне відновлення, індекс настрою зріс з 11% до 35%. Хоча він все ще перебуває в зоні паніки, ситуація значно покращилася. Капіталізація стабільних монет продовжує зростати, що вказує на те, що інституційні кошти продовжують входити на ринок. Відновлення ринку здебільшого обумовлено двома факторами: по-перше, дані CPI США відповідають очікуванням, по-друге, оптимістичні прогнози щодо можливого ослаблення регулювання криптовалют після можливого обрання Трампа. Загалом, токени з маленькою капіталізацією показують кращі результати, ніж ринок в цілому, особливо токени, пов'язані з DeFi та AI, демонструють значне зростання, що свідчить про тенденцію переміщення коштів з біткоїна на токени з маленькою капіталізацією.

Загальна заблокована вартість у сегменті DeFi незначно зросла до 53,5 мільярда доларів, що становить приблизно 1% зростання в порівнянні з попереднім періодом. Варто зазначити, що DeFAI, як продукт поєднання DeFi та AI, за тиждень зріс з 600 мільйонів до 3,2 мільярда доларів, що свідчить про сильний попит на інноваційні DeFi застосунки.

Секція AI Agent продовжила сильну динаміку розвитку з кінця минулого року, переходячи від простого торгівлі токенами AI до більш глибокої розробки сценаріїв застосування. Поява DeFAI знаменує собою перехід застосування AI у криптовалютній сфері до стадії 2.0, що головним чином проявляється в чотирьох напрямках: дружній до користувача AI інтерфейс, управління портфелем, будівництво інфраструктури та аналіз ринку з прогнозуванням. Розвиток провідних проєктів, таких як Griffain, Anon і AXIBT, демонструє, що ринок переходить від стадії перевірки концепції до стадії реального застосування.

Сектор мем-криптовалют цього тижня демонструє відносну стабільність, увага ринку помітно знизилася з піку четвертого кварталу минулого року. Це свідчить про те, що ризикові вподобання інвесторів переходять від чисто спекулятивних мем-токенів до проектів з реальними застосуваннями. Однак, з огляду на зростання обговорень пов'язаних з Трампом, ринок може очікувати нову хвилю спекуляцій на основі мем-криптовалют з політичною тематикою.

Загалом, Layer 1 публічні блокчейни демонструють стабільний тренд зростання, але темпи зростання не такі високі, як у секторах DeFi та AI. Серед основних публічних блокчейнів, блокчейни з перевагами екосистеми AI та DeFi показують кращі результати, що відображає те, що вартість базових публічних блокчейнів все більше залежить від рівня процвітання їх верхніх додатків. Варто зазначити, що публічні блокчейни, які підтримують обчислення AI, починають привертати увагу ринку, що вказує на можливість нової хвилі конкуренції публічних блокчейнів, яка може зосередитися на здатності обчислень AI.

Перспективи ринку

Короткостроковий ринок буде під впливом інавгурації Трампа, очікується посилення волатильності. Рекомендується інвесторам у проектах DeFAI зосередити увагу на проектах, які вже мають реальні сценарії використання, уникати гонитви за чисто концептуальними спекуляціями. Щодо інвестицій у DeFi, можна звернути увагу на можливості прибутку в проектах пулів з кулеметами, але потрібно суворо контролювати ризик важелів. Щодо вибору часу, рекомендується короткострокове спостереження за змінами політики, викликаними вступом Трампа на посаду, уникати сліпого підвищення цін, забезпечуючи безпеку інвестиційного портфеля.

Гарячі траси

Дефаі

Цього тижня DeFAI став центром уваги ринку, його ринкова капіталізація зросла з 600 мільйонів доларів до 3,2 мільярда доларів, що становить більше ніж чотириразове зростання за тиждень. Сектор DeFAI можна розділити на чотири категорії проектів: абстрактний/дружній до користувача ШІ, оптимізація доходу та управління портфелем, інфраструктура або платформи DeFAI, а також аналіз ринку та прогнози. Наразі DeFAI все ще перебуває на ранній стадії, більшість проектів зосереджені на абстрактному ШІ та аналізі ринку і прогнозах, до репрезентативних проектів належать Griffain, Anon та AXIBT. Хоча DeFAI останнім часом швидко зростав і отримав велику увагу, більшість функцій ще не реалізовані, тому при інвестуванні слід бути обережним щодо ризику ринкових спекуляцій і звертати увагу на реальну реалізацію у кожній галузі.

Дослідження DeFi

Цього тижня швидко зростаючі проєкти TVL в основному зосереджені на проєкті "Мінометний басейн". TVL DeFi-проєктів зросла з 53 мільярдів доларів до 53,5 мільярдів доларів, що становить 0,94%. Загальна тенденція на ринку вгору, особливо після публікації CPI США, що викликало загальний ріст і залучило капітал до участі в DeFi-проєктах. Ринок загалом оптимістично ставиться до обрання Трампа президентом США, що сприяє притоку капіталу в індустрію DeFi.

Публічні блокчейни

Sonic запустив DeFi-додаток, що підтримує багато криптовалют, інноваційно впровадивши функцію реального часу для депозитів. Hyperliquid успішно запустив токен SOLV, реалізувавши "Day 1 триступеневу синхронізацію". Algorand завершив важливе оновлення версії 4.0, випустивши інструмент NodeKit для спрощення роботи вузлів. BSquared активно просуває трансформацію біткойна в центр AI-інновацій. Mode демонструє сильні темпи розвитку в галузі DeFAI, запустивши план Season 4 "Agentic Economy".

Гарячі теми в соціальних мережах

Цього тижня найбільша увага в соціальних мережах була зосереджена на проектах Layer 1. Загальний ринок демонструє широкий коливальний тренд, після публікації даних CPI розпочався відскок. Проекти в усіх сегментах показали непогані темпи зростання, APY на DeFi проектах на блокчейні зростає, що приваблює більше користувачів, стимулюючи увагу до ринку та перенаправляючи кошти до проектів на публічних блокчейнах.

Перспективи на наступний тиждень

Ключові події наступного тижня включають інавгурацію Трампа на пост президента США, відставку голови SEC Гері Генслера та голови CFTC Ростіна Бенгама. Виступ Трампа на інавгурації може торкнутися політики щодо криптовалют, що матиме значний вплив на настрій на ринку. Очікується, що волатильність на ринку наступного тижня посилиться.

У секторі DeFi, незважаючи на погані ринкові настрої, інвестори загалом очікують, що в першому кварталі ринок покаже загальний ріст, схиляючись до участі в проектах пулів з автоматичним торгівлею для підвищення доходності. У секторі AI, напрямок AI Agent продовжує привертати увагу, обсяг ринку досяг 15,9 мільярда доларів, зростаючи на 16,65% в порівнянні з минулим тижнем. Інвестори починають звертати увагу на DeFAI, поєднання AI та DeFi має потенціал створити новий та конкурентоспроможний сегмент.