Від людських рук до автономних агентів і що майбутнє цифрових фінансів тримає

Глобальна фінансова арена увійшла в нову еру, еру, де автономні агенти (AI-орієнтовані програми, здатні приймати та виконувати рішення), виконують завдання, які раніше були виключно зарезервовані для людських експертів.

У рамках цього переходу від фінансів, орієнтованих на людину, до фінансів, керованих агентами, складні операції, такі як торгівля та управління портфелем, автоматизуються з безпрецедентною швидкістю та точністю, а наслідки цього переходу є глибокими як для звичайних роздрібних інвесторів, так і для великих установ.

До цього моменту, на більшості основних фондових ринків, приблизно 60–75% їхніх відповідних обсягів торгів ( станом на 2024) тепер обробляються алгоритмами, оскільки вони можуть обробляти мільйони точок даних та виконувати угоди за мілісекунди, працюючи буквально в тисячу разів швидше, ніж будь-який людський експерт.

Цифри вражають.

Роздрібні інвестори також дедалі більше довіряють свої гроші цим так званим роботизованим консультантам, про що свідчить той факт, що активи під управлінням (AUM) з цими суб'єктами зросли з приблизно 200 мільярдів доларів у 2018 році до понад 1,1 трильйона доларів минулого року.

Інституційні інвестори також адаптувалися, причому банки та хедж-фонди тепер впроваджують більш автономний ШІ в усьому, починаючи від виконання угод до управління ризиками. Насправді, до кінця 2021 року близько 70% щоденного обсягу торгів на фондовому ринку США виконувалося алгоритмами, що працюють на ШІ (, і ця цифра лише продовжує зростати з тих пір ).

Як і очікувалося, ранні адоптери повідомили про підвищену ефективність і послідовність, що робить одне зрозумілим: ринки по всьому світу стають більш дружніми до агентів, керуючись людьми лише в певних спеціалізованих випадках.

Результатом стало більш безперервне, оптимізоване розгортання капіталу, з меншою фрикцією від людських графіків або обмежень. Тому з кожним роком межа між тим, що може досягти індивідуальний інвестор в порівнянні з великою компанією, швидко розмивається, віщуючи більш інклюзивну та ефективну фінансову систему.

Автономні агенти в дії

Зовні спостерігаючи, виникнення цієї парадигми було більш очевидним у сфері децентралізованих фінансів (DeFi), ніж у будь-якому іншому секторі. Яскравим прикладом є ARMA-пропозиція Giza, піонерський автономний фінансовий об'єкт, який безперервно оптимізує доходи від стейблкоїнів через різні кредитні протоколи, по суті, діючи як цифровий менеджер портфеля для депозитаріїв.

З моменту свого запуску ARMA продемонструвала переконливе підтвердження своєї концепції, оскільки всього за кілька тижнів після дебюту їй вдалося незалежно управляти активами користувачів на суму понад 1,12 мільйона доларів і згенерувати більше 6,6 мільйона доларів обсягу транзакцій.

Крім того, станом на 16 травня ARMA змогла накопичити загальний обсяг операцій у розмірі 32 мільйони доларів, зібрати понад 3,1 мільйона доларів активів під агентом (AUA) та здійснити майже 102 тисячі автономних транзакцій.

Все це стало можливим, оскільки ARMA здатна виконувати угоди та постійно перебалансувати позиції (часто сотні разів на день), при цьому команда Giza зазначає, що їхнє внутрішнє тестування дозволило стратегіям ARMA перевершити будь-який окремий ринок кредитування на 83% (протягом чотирьох місяців).

Не менш важливим є той факт, що ARMA функціонує без компромісів у питаннях безпеки або контролю користувачів. Уся його шалена транзакційна активність виконувалася в некостодіальний спосіб, так що, навіть якщо користувачі вносять кошти до смарт-контрактів, вони зберігають повне право власності на свої активи, оскільки агент просто уповноважений переміщати ці кошти в межах встановлених параметрів.

Щоб уточнити, працюючи в межах заздалегідь визначених обмежень і перевірок безпеки, агент уникає тих помилок або зловживань, яких можна побоюватися, передаючи свої ключі машині. Для користувачів це означає отримання переваг автоматичного виконання стратегій, зберігаючи при цьому повний суверенітет над своїми активами.

З'єднуючи складність і суверенітет з легкістю

Справжня самостійність може стати порожнім ідеалом, якщо когнітивне навантаження на користувачів є настільки високим, що вони змушені повертатися до централізованих посередників за додатковою зручністю. У цьому контексті відповідь Giza полягала в тому, щоб надати шар інтелектуального агента, який поглинає складність, зберігаючи автономію користувача.

У лексиконі компанії ця зростаюча парадигма може називатися "Ксеноінкогнітивні фінанси", що означає фінансову екосистему, яка виходить за межі людських когнітивних можливостей завдяки агентній автоматизації, залишаючи користувачів під контролем.

Отже, оскільки цей сектор розвивається та зростає, Giza позиціонує себе на його чолі, розробляючи SDK для інших, щоб створювати користувацькі агенти. Це натякає на наближення кембрійського вибуху автоматизованих фінансів, тому найменше, що можна очікувати, - це цікаві часи попереду.

Відмова від відповідальності: Ця стаття надається виключно для інформаційних цілей. Вона не пропонується і не призначена для використання як юридична, податкова, інвестиційна, фінансова або інша порада.