Solv Protocol:探索BTCFi生態中的質押抽象層與流動性機制

Solv Protocol是一個成立於2020年的項目,致力於降低創造和使用鏈上金融工具的門檻,爲加密領域帶來多樣化的資產類別和收益機會。該項目專注於鑄造和交易與金融權屬證書相關的NFT。2024年隨着BTCFi賽道的發展,Solv Protocol將重心轉向BTCFi,創造了全鏈收益比特幣資產SolvBTC,旨在爲比特幣持有人提供新的機會,同時構建高效的BTCFi生態系統。近期Solv Protocol推出了質押抽象層(SAL),簡化和標準化跨鏈的比特幣質押過程,抽象出比特幣質押場景的復雜性,讓用戶和開發者可以快速採用。

項目基本信息

基礎信息

網站:

推特:

上線時間:2021年6月主網上線,Solv Protocol未發行代幣。

項目團隊

Ryan Chow: 聯合創始人。畢業於北京外國語大學,曾在北京優贊科技擔任聯合創始人,致力於將區塊鏈技術應用於汽車行業數據庫。此外,他還在Singularity Financial擔任金融分析師,研究區塊鏈技術整合和金融監管。

Will Wang: 聯合創始人。創造了"ERC-3525:半勻質化通證標準,他在金融IT領域從業20年,主持過世界上最大的基於開放平台和分布式技術的銀行帳務系統的設計與開發,是"中關村20周年突出貢獻獎"獲得者。

孟巖: 聯合創始人。曾擔任CSDN副總裁,此外,他也是一名活躍的Crypto行業內KOL。

融資情況

Solv Protocol已通過三輪融資籌集約2900萬美元。

天使輪

• 2020年11月10日,宣布完成600萬美元天使輪融資,Laser Digital、UOB Venture、Mirana Ventures、ApolloCrypto、Hash CIB、GeekCartel、ByteTrade、經緯創投、BincVentures、Emirates Consortium共同領投。

種子輪

• 2021年5月8日,宣布完成200萬美元種子輪融資,由Binance Labs投資。

• 2021年8月30日,宣布完成400萬美元種子輪融資,Blockchain Capital、Sfermion和Gumi Cryptos Capital聯合領投,DeFi Alliance、Axia 8 Ventures、TheLao、CMSholdings、Apollo Capital、Shima Capital、SNZ Holding、Spartan Group等參投。

• 2023年8月1日,宣布完成600萬美元種子輪融資,日本銀行巨頭野村證券旗下投資機構Laser Digital、UOB Venture Management、Mirana Ventures、Emirates Consortium、經緯中國、Bing ventures、Apollo Capital、HashCIB、Geek Cartel、Bytetrade labs等機構投資。

戰略輪

• 2024年10月14日,宣布完成1100萬美元戰略融資,由Laser Digital、Blockchain Capital和OKX Ventures等公司參投。

在三輪融資過程中Solv Protocol融資額達到2900萬美元,Binance Labs、Blockchain Capital、Laser Digital、經緯中國、OKX Ventures等知名投資機構對其進行大額投資,顯示資本領域對Solv Protocol未來發展的看好。

開發實力

2020年Solv Protocol立項。項目發展的關鍵事件如下:

從Solv Protocol的項目發展歷程來看,該項目一直致力於降低創造和使用鏈上金融工具門檻,這使Solv Protocol能夠在BTCFi賽道興起後,快速發行BTC的封裝資產SolvBTC,並迅速佔領以BTC爲基礎的LST市場。Solv Protocol在各項關鍵技術節點的實現上均如期完成,體現了技術團隊的實力雄厚。

運行模式

BTC作爲Crypto行業中最大的資產,市值超過1.3萬億美元,但長期以來BTC持有者僅單純持有而未釋放其潛在價值。因此,Solv Protocol主張通過BTC質押解鎖1.3萬億美元BTC資產潛力。2024年,Solv Protocol將項目重點轉移到BTCFi上,推出全鏈收益BTC資產SolvBTC,釋放BTC的質押流動性,並近期推出了Staking Abstraction Layer(SAL)質押抽象層概念,標志着Solv Protocol開始聚合BTC的流動性。

一體化質押平台

Solv Protocol架構將質押流程分解爲四個關鍵角色,通過一體化的平台架構緊密聯繫:

• LST發行者(LST Issuers):創建與質押比特幣掛鉤的流動性收益代幣(LST)。Solv是目前市場上最大的Bitcoin LST Issuer。允許用戶在質押Token(LST)、比特幣時保持資產流動性,參與DeFi和其他收益活動。

• 質押協議(Staking Protocols):管理用戶存入的比特幣,提供安全收益。集成質押協議如Babylon、CoreDao、Botanix、Ethena、GMX等協議提供比特幣質押收益來源,通過將比特幣質押在POS網路中,用戶獲得POS鏈獎勵的回報。

• 質押驗證者(Staking Validators):如Ceffu、Cobo、Fireblocks、Solv Guard等負責驗證交易,確保質押交易的合法性和安全性,驗證質押的比特幣與LST Token相對應,並及時更新驗證狀態。

• 收益分配者(Yield Distributors):確保質押收益透明、公正地分配給LST持有者,保證用戶能夠及時獲取質押回報。例如Babylon、Pendle、Gauntlet、Antalpha等。

Solv Protocol通過整合這四個關鍵角色,構建了完整的比特幣質押生態系統,實現了比特幣主網與EVM兼容鏈的無縫交互,簡化了用戶端和開發者層面的質押實現。爲用戶提供更便捷、更安全、更具吸引力的質押體驗。

Staking Abstraction Layer(SAL)質押抽象層

Staking Abstraction Layer(SAL)是一個模塊化架構,旨在通過與Staking Parameter Matrix(SPM)交互的關鍵組件,促進安全高效的BTC記帳。SAL的關鍵模塊包括LST生成模塊、交易生成模塊、驗證節點和收益分配模塊,所有這些模塊都依賴SPM來定義交易規則、驗證標準和收益計算。這些組件共同構成了一個框架,確保BTC記帳和LST發行的安全性、透明度和效率,使用戶能夠最大限度地提高收益,同時最大限度地降低與記帳流程和跨鏈互動相關的風險。

• Staking參數矩陣(SPM):SPM模塊的作用是標準化BTC質押的各種設置和參數。SPM爲開發者提供了一套簡單並且標準的規則,讓他們更輕鬆地把BTC質押場景集成到自己的應用中,不用從頭開始設計復雜的系統。

• LST生成模塊:LST生成模塊的作用是簡化跨鏈流動性質押Token(LST)的發行。跨鏈的質押Token發行流程被標準化和自動化,用戶無需手動參與復雜的跨鏈操作。該模塊能夠讓LST發行者快速、方便地發行流動性質押Token,並將這些Token分發給用戶。

• 交易生成模塊:交易生成模塊的作用是自動生成並廣播BTC質押交易。簡單來說,這個模塊的工作是自動創建並發送質押交易到BTC主網。之前用戶需要自己手動操作很多步驟,但現在這個模塊會自動幫用戶完成大部分工作,讓質押過程變得更加簡單。

• 驗證節點:實時驗證質押交易的合法性和安全性。驗證節點的作用就是確保所有的質押交易都是合法並且安全的。當用戶進行質押時,這些節點會檢查並驗證交易的正確性,確保沒有問題後才會確認交易。

• 收益分配模塊:負責將質押獎勵正確映射到LST持有者。當用戶通過質押賺取收益時,收益分配模塊會負責將這些收益正確地分配到用戶的LST Token中。用戶可以根據他們持有的LST Token比例,獲得相應的質押收益。

綜上所述,SAL作爲質押抽象層,其特點是整合了多個質押參與者(包括比特幣質押提供者、收益獲取和DeFi場景解鎖),將這些復雜的過程抽象封裝成標準化的模塊。這使開發人員能夠快速將比特幣質押功能集成到他們自己的應用程序中,並允許用戶以全面的方式啓動質押。SAL正在簡化質押的實施,以促進更多dApp的採用。例如,DeFi應用程序或錢包應用程序只需要集成SAL即可爲其用戶羣提供一系列質押選項。但是由於比特幣本身並不支持質押,所有第三方質押都可能帶來一定的安全風險,SAL也不例外。由於SAL集成了Staking相關解決方案,集成背後的技術復雜性和兼容性也可能帶來新的安全風險。因此,SAL需要不斷解決與運營穩健性和安全性相關的挑戰。

相較於其他BTCFi項目的優勢

Solv Protocol作爲BTCFi賽道中的LST項目,市場上有許多與其同質化程度較高的項目,如Bedrock、Lombard、Lorenzo、Pell Network、PumpBTC和Stakestone等。在推出SAL後,Solv Protocol開始專注於整合BTC的流動性,相較於其他項目具有很大優勢:

安全保障

Solv Protocol通過整合活躍驗證服務(AVS)來確保質押交易的安全性。AVS系統會全面監控質押交易的各個環節,包括目標地址、腳本哈希、質押期限等,以確保交易的有效性和安全性,從而避免出現錯誤或惡意行爲。這種全面的監控和驗證機制爲用戶的質押交易提供了可靠的保障。

流程優化

Solv Protocol在整合BTC流動性的同時還優化了項目的質押流程,讓用戶能夠更加便捷地進行質押操作。用戶只需將比特幣存入平台即可,無需再去做其他的鏈上操作,這樣既保證了用戶的安全同時又可以提高用戶的質押效率,並且從中獲得收益。

全鏈收益聚合平台

Solv Protocol是一個全鏈收益聚合平台,採用CeDeFi模式,結合CeFi和DeFi,提供透明化合約管理服務。通過Gnosis Safe的多籤名合約地址和Solv Vault Guardian實現精細化的權限和條件執行,確保資產安全和系統高效運行。

行業標準化

Solv Protocol通過推出SAL後,除了要整合BTC的流動性之外,還要推動基於BTC的LST的行業標準化。作爲一套規範BTC質押流程和參數體系的標準化質押流程,通過制定行業標準,可以促進行業內各方的合作與交流,推動行業的健康發展,爲用戶提供更加穩定和可靠的質押服務。

統一的流動性

Solv Protocol作爲BTCFi行業內一個統一的流動性入口,通過推出SAL將各種流動性資源和投資機會整合到一個平台上。用戶無需訪問多個不同的平台或協議,就可以在Solv Protocol上找到和管理他們的投資,簡化了操作流程。

綜上所述,Solv Protocol在推出SAL後,旨在進一步聚合全鏈分散的BTC流動性,並提供一個可擴展且透明的統一解決方案。SAL可以簡化用戶與比特幣質押協議的交互,促成便捷的質押體驗,同時該抽象層會定義一整套包括LST資產發行、分布式節點質押驗證,收益分配和Slash規則等通用功能。與此同