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Greeks.live:今天最大的期權大宗交易為一筆比特幣看跌日曆價差的大宗交易
PANews 4月3日消息,根據Greeks.live宏觀研究員Adam發佈的加密貨幣期權大宗交易日報,今天最大的期權大宗交易為一筆比特幣看跌日曆價差(Calendar Spread)的大宗交易,規模為635組BTC,名義面值1.1億美元。這是一筆典型的機構波動率曲線交易,利用近端與遠端期權波動率差異和不同時間衰減特性獲利,這兩個期限都屬於偏短期。交易者預期:短期波動率相對高估;比特幣價格不會在近月到期前大幅低於75000;波動率曲面將趨於平緩。 今日其他大宗基本也都集中在短期,當週的價差佔據了絕大部分,更多的是做市商在調整自己的風險敞口,實際涉及的權利金並不大。這也是季度交割後的常見現象,做市商的操作相對謹慎,這也為我們通過觀察大宗交易來識別機構觀點提供了便利。