Шифрование VC перспектива: рыночные возможности и отраслевые перспективы 2025 года
С наступлением 2025 года шифрование отрасль встретила новую точку развития. В прошлом году рынок пережил восстановление, инновации и корректировки, ведущие проекты продолжали укреплять свои позиции, а новые перспективные направления тихо возникли. В качестве индикатора отрасли VC не только стал свидетелем изменений на рынке, но и формирует направление отрасли на пересечении капитала, сообщества и технологий.
На новом этапе несколько ведущих VC поделились своими наблюдениями и размышлениями о шифровании. Они вспомнили яркие моменты 2024 года, проанализировали текущие рыночные возможности и вызовы, а также сделали прогнозы о будущем. Давайте вместе заглянем в перспективу VC и исследуем шифрование "вчера, сегодня и завтра".
Самые запоминающиеся проекты 2024 года
Основатель и CEO DFG Джеймс Во отметил, что Hyperliquid, будучи высокопроизводительным DEX для бессрочных контрактов, привлекает большое количество пользователей. Платформа расширяет свой продуктовый ряд, запуская экосистему HyperEVM, которая включает несколько нативных dApps. Платформа зарабатывает значительные комиссии через онлайновую ликвидацию и маркетмейкинг, постепенно отнимая долю рынка у ведущих DEX и CEX.
Соучредитель Web3Port Крис также высоко оценил Hyperliquid, впечатлённый его рыночной долей, механизмом распределения и аирдропами в сообществе, а также эффектом богатства. Он также отметил, что Pump.fun стал самой успешной платформой для запуска мем-монет в этом году, успешно продвинув "платформу для запуска мемов" в топовые нарративы и разожгла волну мем-рынка.
Генеральный директор Wallfacer Labs Райан Роденбоу говорит, что возрождение зрелых кредитных протоколов, таких как AAVE и Compound, в области DeFi, а также появление высококачественных новых игроков, таких как Morpho, Euler и Ajna, является захватывающим.
Основатель и CEO Jsquare Joanna высоко оценила Pudgy Penguin, считая, что он своими силами способствует возрождению всей NFT-экосистемы. Будучи ранним инвестором, она в полной мере ощутила мощную энергию, исходящую от основателя Luca, который представляет новое поколение предпринимателей и их мысли о融合 Web2 и Web3.
Партнер Jsquare Динган заявил, что Ethena демонстрирует отличные результаты в области DeFi благодаря стабильной монете USDE, получая прибыль от высоких ставок на финансирование, создавая длинные позиции с плечом 1x и короткие позиции с плечом 1x на CEX. Сотрудничество с фондом BUIDL BlackRock обеспечивает стабильный доход USDE, даже когда ставки на финансирование отрицательные.
Прогноз рыночной ситуации по биткойну
Сопредседатель Web3Port Крис считает, что бычий рынок биткойнов, вероятно, продолжится, и к 2025 году он может превысить 200 тысяч долларов, что является высоковероятным событием. С учетом того, что рынок становится более зрелым, соотношение спроса и предложения биткойнов будет дополнительно укрепляться, и биткойны ниже 50 тысяч долларов могут стать историей в будущем цикле.
Аналитик Ryze Labs Аллен определяет вершину с помощью технических индикаторов Pi Cycle и 2Y MA Multiplier. Согласно оценкам 2Y MA Multiplier, вершина биткойна может находиться примерно в районе 200000 долларов. Оба этих индикатора имеют готовые инструменты на TradingView, которые можно настроить для получения уведомлений, используемых для определения вершины и решений по сокращению позиций.
Инвестиционный менеджер Waterdrip Capital Эван Лу прогнозирует, что следующий этап пикового значения биткойна может достигнуть 120-150 тысяч долларов, после чего он будет колебаться в диапазоне от 100 до 150 тысяч долларов. При условии, что рыночная капитализация золота останется неизменной, до тех пор, пока рыночная капитализация биткойна не превысит золото, его можно считать активом роста, и цена может достичь 600 тысяч долларов, но это может занять 5-10 лет.
Эван считает, что, в отличие от предыдущих периодов, текущая динамика рынка будет глубоко зависеть от множества факторов, включая внешнюю ликвидность, предоставляемую биткойн-ETF, и устойчивый приток средств, обусловленный будущей политикой резервирования биткойнов. Это означает, что в период с текущего момента до пикового значения следующего года рынок биткойнов, возможно, не испытает значительных коррекций, а будет поддерживать восходящий тренд.
Будущее спора между Мемами и "VC币"
Партнёр Generative Ventures Уилл Ван сказал, что после того, как объемы фондов VC на первичном рынке превышают 30-50 миллионов долларов, становится сложно приносить сверхприбыль LP. Он считает, что только достаточно небольшие фонды могут заставить VC углубиться на ранние стадии, поддерживая предпринимателей, которым срочно нужна помощь, и взрастить настоящие "мифы". Крупные фонды VC часто попадают в ловушку расширения масштабов управления, участвуя в поздних раундах и выпуская критикуемые на рынке "VC токены".
Соучредитель Web3Port Крис отметил, что борьба между Meme и VC-валютами по сути является конкуренцией между фондами и ликвидностью на рынке. В условиях ограниченного притока новых средств VC-валюта из-за своего низкого объема обращения, высокой FDV и постоянного появления новых проектов затрудняет поддержание рынка. Преимуществом Meme-валюты является полная ликвидность и механизм справедливого распределения, что соответствует психологии розничных инвесторов.
Однако, PVP-атрибуты Meme-валюты по своей сути неустойчивы. Крис считает, что в краткосрочной перспективе у VC-валюты нет хорошего решения. На фоне нехватки рыночной ликвидности и усиления преимуществ институциональных инвесторов, решение проблемы требует полного цикла бычьего и медвежьего рынка, чтобы рынок мог естественным образом очиститься и восстановить доверие и справедливость.
Инвестиционный менеджер Waterdrip Capital Эван Лу подчеркивает, что выпуск токенов не является конечной целью, а только началом настоящей эксплуатации проекта. Команда проекта должна тщательно продумать реализацию сценариев использования, стабильный доход от наличных потоков, а также поддержание активных пользователей и реального сообщества после выпуска токенов.
Главный инвестиционный директор IOSG Ventures Цзяуэй считает, что "VC-валютные проекты" должны лучше задуматься о соответствии токена рынку, необходимости и использовании токенов, а также о том, как привлечь более широкое сообщество и усилить связывание интересов путем децентрализованного распределения токенов.
Потенциальные направления и звезды завтрашнего дня
Партнёр Generative Ventures Уилл Ванг считает, что RWA по своей сути заключается в том, чтобы блокчейн вел учёт глобальных основных финансовых активов. В настоящее время "учёт в цепочке" составляет менее 0,1%, и даже увеличение на один порядок может привести к появлению нескольких вторичных активов, похожих на ONDO и USUAL.
Глава инвестиционного отдела IOSG Ventures Цзявэй заявил, что повторное залогование станет важным нарративом 2024 года, и что цены на монеты еще не полностью отразили это; с выходом AVS в 2025 году возможен всплеск. Кроме того, проекты на основе ZK, такие как RiscZero и аппаратное ускорение Ingonyama, также постепенно начнут демонстрировать рыночный потенциал.
Аналитик Ryze Labs Аллен позитивно оценивает AI Agent. AI Agent способен обрабатывать огромные объемы рыночных данных и в будущем может принимать точные торговые решения в реальном времени; в области DeFi он может оптимизировать процентные ставки по займам и механизм ценообразования ликвидностных пулов; открывая новые возможности для интеллектуального управления шифрованием активов.
PayFi трасса привлекает большое внимание. Партнер Jsquare Диньхан прогнозирует, что проекты, которые соединяют традиционные финансы и шифрование, такие как решения Layer 2 и эмитенты стабильных монет (, в будущем будут широко обсуждаться. Платежные протоколы, которые могут глубоко интегрироваться с основными услугами и удобно осуществлять конвертацию шифрования в фиатные деньги, станут ключевой силой в продвижении шифрования в повседневную жизнь.
Слияние ИИ и блокчейна рассматривается как важное направление развития. Диньхань отметил, что с ростом децентрализованной инфраструктуры ИИ и ИИ-агентов )Agent( эта область вступает в новый цикл роста. Проекты по созданию децентрализованных сетей ИИ или приложений, управляемых ИИ, готовятся к запуску и, как ожидается, станут новыми яркими моментами в отрасли.
"Массовое усвоение" прорывные перспективы
Основатель и CEO DFG Джеймс Во считает, что такие вертикальные области, как DePIN, привлекают пользователей Web2. Сфера оплаты может способствовать следующей волне массового принятия, инфраструктура, обеспечивающая эффективные шифрование платежей и решения по конвертации фиатной валюты для физических магазинов, станет катализатором новой волны пользователей.
Менеджер по инвестиционным исследованиям YBB Capital Зике считает, что платёжная сфера станет первым прорывом в "Массовом принятии" блокчейна. Стейблкоины в недолларовых странах демонстрируют эффективность, превосходящую традиционные банковские услуги, и имеют множество применений для жителей стран третьего мира. Как только будет установлен нормативный框架, потенциал этой сферы сопоставим с триллионными традиционными платёжными системами Web2.
Основатель и CEO Jsquare Joanna оптимистично относится к "массовому принятию". Она считает, что с одной стороны, это привлечение капитала ) от институциональных/розничных инвесторов (, а с другой стороны, привлечение пользователей ), в основном розничных инвесторов (. Традиционные учреждения, вероятно, будут входить на рынок под воздействием политических факторов, в то время как на уровне розничных инвесторов экосистема Solana имеет более явное преимущество.
Генеральный директор Wallfacer Labs Райан Роденбоу считает, что движущей силой прорыва станет новый интерфейс пользователя, который упростит использование DeFi для менее опытных пользователей. Продукты с уже существующими каналами распространения, такие как кошелек ), благодаря встроенному DeFi-опыту, также станут ключевыми для обеспечения бесшовного взаимодействия с пользователями.
Определение стадии бычьего рынка
Менеджер по инвестиционным исследованиям YBB Capital Зике считает, что мы, возможно, находимся на среднем этапе бычьего рынка. Появление Bitcoin ETF означает, что торговля легальна и регулируется, что приведет к появлению более широких финансовых деривативов. Участники становятся все более разнообразными, что напрямую снижает волатильность рынка. В будущем трудно ожидать резкого падения или значительного снижения в краткосрочной перспективе; циклическое влияние халвинга биткойна ослабляется, и рынок может перейти от резкого медвежьего и бычьего к долгосрочному медленному бычьему.
Основатель и генеральный директор DFG James Wo заявил, что мы, возможно, находимся на "оптимистичной стадии" рыночного цикла, и те, кто не верит в шифрование, начинают покупать и держать некоторые шифрованные активы. Все больше учреждений и правительств выражают интерес к шифрованиям. Возвращение администрации Трампа к власти приведет к более дружелюбной регуляторной среде для шифрования, а предложение о стратегических резервах биткойнов еще больше повысит уверенность на рынке.
Джеймс добавил, что предсказать время окончания рыночного цикла несколько противоречит интуиции. Маловероятно, что рынок обрушится, как в 2022 году, так как шифрование-среда улучшилась. Многие учреждения следуют примеру Microstrategy и накапливают биткойны в больших объемах, поэтому маловероятно увидеть падение на 80%. В будущем могут быть корректировки, но вряд ли рынок вернется к уровням медвежьего рынка.
Директор по инвестициям Web3.com Ventures Немо считает, что в краткосрочной перспективе биткойн, по меньшей мере, завершил половину цикла бычьего рынка. С оптимистической и верующей точки зрения, биткойн не подведет никого. Биткойн по своей сути является противостоянием инфляции и защитой богатства.
Рекомендации для мелких инвесторов
Соучредитель Web3Port Крис предлагает розничным инвесторам сосредоточиться на высокоопределенных направлениях, уделяя особое внимание BTC, мем-криптовалютам и AI-нарративам, а также осторожно инвестировать в старые альткойны, которые лишены новых нарративов. Нужно научиться действовать в соответствии с тенденциями, понимать рыночные тренды, следить за актуальными темами и точками концентрации внимания. Важно вовремя размещаться, когда начинается цикл, и выходить до его завершения.
Аналитик Ryze Labs Аллен напоминает, что бычий рынок является основной причиной потерь большинства людей. Инвесторы могут изначально получить неожиданные прибыли, но в среднесрочной перспективе начинают использовать заемные средства, увеличивая кредитное плечо, в конечном итоге в условиях резкой коррекции бумажные прибыли превращаются в бумажные убытки, и они даже вынуждены выходить из рынка с убытками. Лучшая стратегия — подготовить сумму, потеря которой не повлияет на текущую жизнь, и в подходящее время вывести свои вложения, чтобы обеспечить, что оставшиеся средства на рынке — это только прибыль. Следует избегать постоянного увеличения капитала, особенно когда недостаточно собственного капитала и требуется использование кредитного плеча.
Менеджер по инвестиционным исследованиям YBB Capital Зике отметил, что изменения на рынке в 2025 году будут более сложными, чем в предыдущие годы, и общая инвестиционная стратегия должна быть более устойчивой, чем до 2024 года. Рынок становится все более рискованным, и мы должны с большим уважением относиться к изменениям на рынке. Инвестиции и торговля — это практика, рынок шифрования движется в сторону большей зрелости и профессионализма, инвесторы должны сначала работать над собой, а затем учиться у других, особенно важно сохранять стабильное и мощное ядро, всегда ставить риски на первое место.
Партнёр Jsquare Дингхан рекомендует розничным инвесторам в первую очередь обратить внимание на управление рисками. Для тех, кто ищет пассивные инвестиции, такие голубые фишки, как биткойн и эфириум, обычно более безопасны. Для более активно участвующих инвесторов безопасность имеет решающее значение — используйте аппаратные кошельки и проверенные безопасные инструменты. Сосредоточьтесь на высококачественных, устойчивых проектах, а не на погоне за краткосрочными тенденциями. В любых рынках крайне важно идентифицировать активы с долгосрочной высокой производительностью, а не держать активы, отстающие от рынка.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
шифрование VC大咖2025年行业前瞻:BTC突破20万美元 AI与Блокчейн融合成亮点
Шифрование VC перспектива: рыночные возможности и отраслевые перспективы 2025 года
С наступлением 2025 года шифрование отрасль встретила новую точку развития. В прошлом году рынок пережил восстановление, инновации и корректировки, ведущие проекты продолжали укреплять свои позиции, а новые перспективные направления тихо возникли. В качестве индикатора отрасли VC не только стал свидетелем изменений на рынке, но и формирует направление отрасли на пересечении капитала, сообщества и технологий.
На новом этапе несколько ведущих VC поделились своими наблюдениями и размышлениями о шифровании. Они вспомнили яркие моменты 2024 года, проанализировали текущие рыночные возможности и вызовы, а также сделали прогнозы о будущем. Давайте вместе заглянем в перспективу VC и исследуем шифрование "вчера, сегодня и завтра".
Самые запоминающиеся проекты 2024 года
Основатель и CEO DFG Джеймс Во отметил, что Hyperliquid, будучи высокопроизводительным DEX для бессрочных контрактов, привлекает большое количество пользователей. Платформа расширяет свой продуктовый ряд, запуская экосистему HyperEVM, которая включает несколько нативных dApps. Платформа зарабатывает значительные комиссии через онлайновую ликвидацию и маркетмейкинг, постепенно отнимая долю рынка у ведущих DEX и CEX.
Соучредитель Web3Port Крис также высоко оценил Hyperliquid, впечатлённый его рыночной долей, механизмом распределения и аирдропами в сообществе, а также эффектом богатства. Он также отметил, что Pump.fun стал самой успешной платформой для запуска мем-монет в этом году, успешно продвинув "платформу для запуска мемов" в топовые нарративы и разожгла волну мем-рынка.
Генеральный директор Wallfacer Labs Райан Роденбоу говорит, что возрождение зрелых кредитных протоколов, таких как AAVE и Compound, в области DeFi, а также появление высококачественных новых игроков, таких как Morpho, Euler и Ajna, является захватывающим.
Основатель и CEO Jsquare Joanna высоко оценила Pudgy Penguin, считая, что он своими силами способствует возрождению всей NFT-экосистемы. Будучи ранним инвестором, она в полной мере ощутила мощную энергию, исходящую от основателя Luca, который представляет новое поколение предпринимателей и их мысли о融合 Web2 и Web3.
Партнер Jsquare Динган заявил, что Ethena демонстрирует отличные результаты в области DeFi благодаря стабильной монете USDE, получая прибыль от высоких ставок на финансирование, создавая длинные позиции с плечом 1x и короткие позиции с плечом 1x на CEX. Сотрудничество с фондом BUIDL BlackRock обеспечивает стабильный доход USDE, даже когда ставки на финансирование отрицательные.
Прогноз рыночной ситуации по биткойну
Сопредседатель Web3Port Крис считает, что бычий рынок биткойнов, вероятно, продолжится, и к 2025 году он может превысить 200 тысяч долларов, что является высоковероятным событием. С учетом того, что рынок становится более зрелым, соотношение спроса и предложения биткойнов будет дополнительно укрепляться, и биткойны ниже 50 тысяч долларов могут стать историей в будущем цикле.
Аналитик Ryze Labs Аллен определяет вершину с помощью технических индикаторов Pi Cycle и 2Y MA Multiplier. Согласно оценкам 2Y MA Multiplier, вершина биткойна может находиться примерно в районе 200000 долларов. Оба этих индикатора имеют готовые инструменты на TradingView, которые можно настроить для получения уведомлений, используемых для определения вершины и решений по сокращению позиций.
Инвестиционный менеджер Waterdrip Capital Эван Лу прогнозирует, что следующий этап пикового значения биткойна может достигнуть 120-150 тысяч долларов, после чего он будет колебаться в диапазоне от 100 до 150 тысяч долларов. При условии, что рыночная капитализация золота останется неизменной, до тех пор, пока рыночная капитализация биткойна не превысит золото, его можно считать активом роста, и цена может достичь 600 тысяч долларов, но это может занять 5-10 лет.
Эван считает, что, в отличие от предыдущих периодов, текущая динамика рынка будет глубоко зависеть от множества факторов, включая внешнюю ликвидность, предоставляемую биткойн-ETF, и устойчивый приток средств, обусловленный будущей политикой резервирования биткойнов. Это означает, что в период с текущего момента до пикового значения следующего года рынок биткойнов, возможно, не испытает значительных коррекций, а будет поддерживать восходящий тренд.
Будущее спора между Мемами и "VC币"
Партнёр Generative Ventures Уилл Ван сказал, что после того, как объемы фондов VC на первичном рынке превышают 30-50 миллионов долларов, становится сложно приносить сверхприбыль LP. Он считает, что только достаточно небольшие фонды могут заставить VC углубиться на ранние стадии, поддерживая предпринимателей, которым срочно нужна помощь, и взрастить настоящие "мифы". Крупные фонды VC часто попадают в ловушку расширения масштабов управления, участвуя в поздних раундах и выпуская критикуемые на рынке "VC токены".
Соучредитель Web3Port Крис отметил, что борьба между Meme и VC-валютами по сути является конкуренцией между фондами и ликвидностью на рынке. В условиях ограниченного притока новых средств VC-валюта из-за своего низкого объема обращения, высокой FDV и постоянного появления новых проектов затрудняет поддержание рынка. Преимуществом Meme-валюты является полная ликвидность и механизм справедливого распределения, что соответствует психологии розничных инвесторов.
Однако, PVP-атрибуты Meme-валюты по своей сути неустойчивы. Крис считает, что в краткосрочной перспективе у VC-валюты нет хорошего решения. На фоне нехватки рыночной ликвидности и усиления преимуществ институциональных инвесторов, решение проблемы требует полного цикла бычьего и медвежьего рынка, чтобы рынок мог естественным образом очиститься и восстановить доверие и справедливость.
Инвестиционный менеджер Waterdrip Capital Эван Лу подчеркивает, что выпуск токенов не является конечной целью, а только началом настоящей эксплуатации проекта. Команда проекта должна тщательно продумать реализацию сценариев использования, стабильный доход от наличных потоков, а также поддержание активных пользователей и реального сообщества после выпуска токенов.
Главный инвестиционный директор IOSG Ventures Цзяуэй считает, что "VC-валютные проекты" должны лучше задуматься о соответствии токена рынку, необходимости и использовании токенов, а также о том, как привлечь более широкое сообщество и усилить связывание интересов путем децентрализованного распределения токенов.
Потенциальные направления и звезды завтрашнего дня
Партнёр Generative Ventures Уилл Ванг считает, что RWA по своей сути заключается в том, чтобы блокчейн вел учёт глобальных основных финансовых активов. В настоящее время "учёт в цепочке" составляет менее 0,1%, и даже увеличение на один порядок может привести к появлению нескольких вторичных активов, похожих на ONDO и USUAL.
Глава инвестиционного отдела IOSG Ventures Цзявэй заявил, что повторное залогование станет важным нарративом 2024 года, и что цены на монеты еще не полностью отразили это; с выходом AVS в 2025 году возможен всплеск. Кроме того, проекты на основе ZK, такие как RiscZero и аппаратное ускорение Ingonyama, также постепенно начнут демонстрировать рыночный потенциал.
Аналитик Ryze Labs Аллен позитивно оценивает AI Agent. AI Agent способен обрабатывать огромные объемы рыночных данных и в будущем может принимать точные торговые решения в реальном времени; в области DeFi он может оптимизировать процентные ставки по займам и механизм ценообразования ликвидностных пулов; открывая новые возможности для интеллектуального управления шифрованием активов.
PayFi трасса привлекает большое внимание. Партнер Jsquare Диньхан прогнозирует, что проекты, которые соединяют традиционные финансы и шифрование, такие как решения Layer 2 и эмитенты стабильных монет (, в будущем будут широко обсуждаться. Платежные протоколы, которые могут глубоко интегрироваться с основными услугами и удобно осуществлять конвертацию шифрования в фиатные деньги, станут ключевой силой в продвижении шифрования в повседневную жизнь.
Слияние ИИ и блокчейна рассматривается как важное направление развития. Диньхань отметил, что с ростом децентрализованной инфраструктуры ИИ и ИИ-агентов )Agent( эта область вступает в новый цикл роста. Проекты по созданию децентрализованных сетей ИИ или приложений, управляемых ИИ, готовятся к запуску и, как ожидается, станут новыми яркими моментами в отрасли.
"Массовое усвоение" прорывные перспективы
Основатель и CEO DFG Джеймс Во считает, что такие вертикальные области, как DePIN, привлекают пользователей Web2. Сфера оплаты может способствовать следующей волне массового принятия, инфраструктура, обеспечивающая эффективные шифрование платежей и решения по конвертации фиатной валюты для физических магазинов, станет катализатором новой волны пользователей.
Менеджер по инвестиционным исследованиям YBB Capital Зике считает, что платёжная сфера станет первым прорывом в "Массовом принятии" блокчейна. Стейблкоины в недолларовых странах демонстрируют эффективность, превосходящую традиционные банковские услуги, и имеют множество применений для жителей стран третьего мира. Как только будет установлен нормативный框架, потенциал этой сферы сопоставим с триллионными традиционными платёжными системами Web2.
Основатель и CEO Jsquare Joanna оптимистично относится к "массовому принятию". Она считает, что с одной стороны, это привлечение капитала ) от институциональных/розничных инвесторов (, а с другой стороны, привлечение пользователей ), в основном розничных инвесторов (. Традиционные учреждения, вероятно, будут входить на рынок под воздействием политических факторов, в то время как на уровне розничных инвесторов экосистема Solana имеет более явное преимущество.
Генеральный директор Wallfacer Labs Райан Роденбоу считает, что движущей силой прорыва станет новый интерфейс пользователя, который упростит использование DeFi для менее опытных пользователей. Продукты с уже существующими каналами распространения, такие как кошелек ), благодаря встроенному DeFi-опыту, также станут ключевыми для обеспечения бесшовного взаимодействия с пользователями.
Определение стадии бычьего рынка
Менеджер по инвестиционным исследованиям YBB Capital Зике считает, что мы, возможно, находимся на среднем этапе бычьего рынка. Появление Bitcoin ETF означает, что торговля легальна и регулируется, что приведет к появлению более широких финансовых деривативов. Участники становятся все более разнообразными, что напрямую снижает волатильность рынка. В будущем трудно ожидать резкого падения или значительного снижения в краткосрочной перспективе; циклическое влияние халвинга биткойна ослабляется, и рынок может перейти от резкого медвежьего и бычьего к долгосрочному медленному бычьему.
Основатель и генеральный директор DFG James Wo заявил, что мы, возможно, находимся на "оптимистичной стадии" рыночного цикла, и те, кто не верит в шифрование, начинают покупать и держать некоторые шифрованные активы. Все больше учреждений и правительств выражают интерес к шифрованиям. Возвращение администрации Трампа к власти приведет к более дружелюбной регуляторной среде для шифрования, а предложение о стратегических резервах биткойнов еще больше повысит уверенность на рынке.
Джеймс добавил, что предсказать время окончания рыночного цикла несколько противоречит интуиции. Маловероятно, что рынок обрушится, как в 2022 году, так как шифрование-среда улучшилась. Многие учреждения следуют примеру Microstrategy и накапливают биткойны в больших объемах, поэтому маловероятно увидеть падение на 80%. В будущем могут быть корректировки, но вряд ли рынок вернется к уровням медвежьего рынка.
Директор по инвестициям Web3.com Ventures Немо считает, что в краткосрочной перспективе биткойн, по меньшей мере, завершил половину цикла бычьего рынка. С оптимистической и верующей точки зрения, биткойн не подведет никого. Биткойн по своей сути является противостоянием инфляции и защитой богатства.
Рекомендации для мелких инвесторов
Соучредитель Web3Port Крис предлагает розничным инвесторам сосредоточиться на высокоопределенных направлениях, уделяя особое внимание BTC, мем-криптовалютам и AI-нарративам, а также осторожно инвестировать в старые альткойны, которые лишены новых нарративов. Нужно научиться действовать в соответствии с тенденциями, понимать рыночные тренды, следить за актуальными темами и точками концентрации внимания. Важно вовремя размещаться, когда начинается цикл, и выходить до его завершения.
Аналитик Ryze Labs Аллен напоминает, что бычий рынок является основной причиной потерь большинства людей. Инвесторы могут изначально получить неожиданные прибыли, но в среднесрочной перспективе начинают использовать заемные средства, увеличивая кредитное плечо, в конечном итоге в условиях резкой коррекции бумажные прибыли превращаются в бумажные убытки, и они даже вынуждены выходить из рынка с убытками. Лучшая стратегия — подготовить сумму, потеря которой не повлияет на текущую жизнь, и в подходящее время вывести свои вложения, чтобы обеспечить, что оставшиеся средства на рынке — это только прибыль. Следует избегать постоянного увеличения капитала, особенно когда недостаточно собственного капитала и требуется использование кредитного плеча.
Менеджер по инвестиционным исследованиям YBB Capital Зике отметил, что изменения на рынке в 2025 году будут более сложными, чем в предыдущие годы, и общая инвестиционная стратегия должна быть более устойчивой, чем до 2024 года. Рынок становится все более рискованным, и мы должны с большим уважением относиться к изменениям на рынке. Инвестиции и торговля — это практика, рынок шифрования движется в сторону большей зрелости и профессионализма, инвесторы должны сначала работать над собой, а затем учиться у других, особенно важно сохранять стабильное и мощное ядро, всегда ставить риски на первое место.
Партнёр Jsquare Дингхан рекомендует розничным инвесторам в первую очередь обратить внимание на управление рисками. Для тех, кто ищет пассивные инвестиции, такие голубые фишки, как биткойн и эфириум, обычно более безопасны. Для более активно участвующих инвесторов безопасность имеет решающее значение — используйте аппаратные кошельки и проверенные безопасные инструменты. Сосредоточьтесь на высококачественных, устойчивых проектах, а не на погоне за краткосрочными тенденциями. В любых рынках крайне важно идентифицировать активы с долгосрочной высокой производительностью, а не держать активы, отстающие от рынка.