Новый этап финансов цифровых активов в Гонконге: анализ проекта Ensemble и видение токенизации RWA
Гонконг уверенно движется к передовым позициям в финансовых инновациях цифровых активов. С момента публикации декларации о политике виртуальных активов в октябре 2022 года Гонконг стал одним из самых активных регионов среди международных финансовых центров, принимающих Web3 и цифровые активы. Токенизация реальных активов (RWA) является ключевым элементом финансовой стратегии цифровых активов Гонконга.
28 августа 2024 года Гонконгское управление валюты запустило программу песочницы "Ensemble", направленную на использование экспериментальных токенизированных валют для содействия расчетам между банками и изучению торговли токенизированными активами. Это знаменует собой стратегическое позиционирование Гонконга в области токенизированных активов и демонстрирует стремление стать глобальным центром токенизации RWA.
Согласно данным исследования, текущий общий размер рынка RWA превышает 13 миллиардов долларов. Прогнозы предполагают, что к 2030 году рыночная стоимость токенизированных активов может достичь 10 триллионов долларов, потенциальный рост может составить более 75 раз. Это огромное пространство для прироста закладывает рыночную основу для Гонконга, чтобы стать глобальным хабом токенизации RWA.
Стоит отметить, что в ходе недавней недели финансовых технологий Гонконга одна платформа объявила о сотрудничестве с фондом Huaxia для запуска токенизированного фондового проекта, нацеленного на розничных инвесторов Гонконга, в рамках проекта Ensemble. В то же время эта платформа также сотрудничает с Franklin Templeton для проверки концепции финансовых продуктов в распределительной цепочке.
Проект "Ensemble" является дальновидной стратегией Гонконга по развитию цифровых активов и укреплению статуса международного финансового центра. Этот проект создает для Гонконга систему тестирования, ориентированную на соблюдение норм, предоставляя возможность для экспериментов с новыми бизнес-моделями в области цифровых активов.
Токенизация RWA означает токенизацию физических активов в цифровые активы на блокчейне, что имеет преимущества в повышении эффективности затрат и улучшении доступности. Это позволяет Web3 эффективно охватывать огромные пулы активов традиционного рынка, вводя в рынок цифровых активов реальные доходные активы, что усиливает его ценовую основу.
С распространением токенизации RWA мир цепочек ждет более глубоких изменений. Границы между традиционными финансами и цифровыми финансами постепенно размоются, система активов на цепочке не только значительно расширится по объему, но и достигнет прорыва в области соблюдения норм и прозрачности, предоставляя глобальным инвесторам более разнообразные варианты.
Спрос на токенизацию RWA в Гонконге обусловлен его глубокой финансовой культурной средой как международного финансового центра. Токенизация RWA предоставляет новые возможности для интеграции цифровых активов и традиционных финансов, позволяя токенизировать фонды, облигации, акции и другие активы с использованием технологий блокчейн, что повышает ликвидность и доступность активов.
Гонконг, как международный финансовый центр, обладает развитой финансовой сервисной индустрией, зрелой системой управления рисками,完善ной торговой инфраструктурой и огромной клиентской базой. Эти преимущества помогают Гонконгу быстро переводить активы реального мира (RWA) в блокчейн, предоставляя рынку соответствующие и безопасные торговые решения, становясь мостом между Web2 и Web3.
В рамках проекта "Ensemble" Гонконг установил четыре ключевые темы для экспериментального тестирования токенизации RWA: фиксированный доход, инвестиционные фонды, секьюритизация и торговое финансирование. При этом фиксированный доход и инвестиционные фонды рассматриваются как основные направления первых экспериментов.
В качестве примера концептуального доказательства токенизации фондовых продуктов в проекте Ensemble в сотрудничестве с Franklin Templeton, данная инициатива может способствовать переходу фиксированных доходных продуктов на блокчейн и повышению их прозрачности, что приведет к инновационным изменениям в области управления активами. Это не только значительно увеличит скорость и эффективность расчетов, но и снизит барьеры для входа, позволяя мелким инвесторам, тем самым обеспечивая новый источник ликвидности для рынка.
В будущем токенизация реальных активов (RWA), представленных инвестиционными фондами, принесет новыми источниками ликвидности на рынок Гонконга и будет способствовать его глобальному распространению. Прогнозы показывают, что к 2026 году институциональные и высокообеспеченные инвесторы ожидают выделить 5,6% и 8,6% своих портфелей на токенизированные активы.
Розничные продукты токенизации RWA обладают преимуществом инклюзивности, привлекающим больше обычных инвесторов. Благодаря токенизации RWA традиционные активы с высокой планкой теперь могут быть разделены на более мелкие торговые единицы, что значительно снижает инвестиционные барьеры. В то же время прозрачные характеристики блокчейна усиливают возможности управления рисками, что приносит инвесторам более высокий уровень доверия.
В области токенизации RWA в Гонконге группа предприятий цифровых активов продвигает инновации и распространение RWA в соответствии с требованиями. Одна лицензированная платформа виртуальных активов сыграла ключевую роль в этом процессе, стремясь внедрить токенизированные активы на массовый рынок и широко сотрудничая с традиционными финансовыми институтами, чтобы предоставить клиентам услуги по торговле RWA в соответствии с требованиями.
Для исследования финансов цифровых активов в Гонконге токенизация RWA представляет собой ожидаемое "парадигмальное изменение". Если удастся найти легитимный способ объединения цифровых активов на блокчейне и реальных активов, а также попытаться продвигать это в розничной форме, это может стать следующим "катализатором" для финансов цифровых активов.
Гонконг, как международный финансовый центр, обладает богатым традиционным финансовым ресурсом, включая зрелую систему управления рисками, развитую торговую инфраструктуру и большую клиентскую базу. Эти преимущества поддерживают Гонконг в введении фондов, акций, золота и других активов в блокчейн в форме RWA, освобождая их ликвидный потенциал. У нас есть основания ожидать, что Гонконг добьется новых прорывов в области финансовых инноваций цифровых активов.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
Гонконг запускает проект Ensemble, активно продвигая токенизацию RWA и создавая глобальный финансовый центр цифровых активов.
Новый этап финансов цифровых активов в Гонконге: анализ проекта Ensemble и видение токенизации RWA
Гонконг уверенно движется к передовым позициям в финансовых инновациях цифровых активов. С момента публикации декларации о политике виртуальных активов в октябре 2022 года Гонконг стал одним из самых активных регионов среди международных финансовых центров, принимающих Web3 и цифровые активы. Токенизация реальных активов (RWA) является ключевым элементом финансовой стратегии цифровых активов Гонконга.
28 августа 2024 года Гонконгское управление валюты запустило программу песочницы "Ensemble", направленную на использование экспериментальных токенизированных валют для содействия расчетам между банками и изучению торговли токенизированными активами. Это знаменует собой стратегическое позиционирование Гонконга в области токенизированных активов и демонстрирует стремление стать глобальным центром токенизации RWA.
Согласно данным исследования, текущий общий размер рынка RWA превышает 13 миллиардов долларов. Прогнозы предполагают, что к 2030 году рыночная стоимость токенизированных активов может достичь 10 триллионов долларов, потенциальный рост может составить более 75 раз. Это огромное пространство для прироста закладывает рыночную основу для Гонконга, чтобы стать глобальным хабом токенизации RWA.
Стоит отметить, что в ходе недавней недели финансовых технологий Гонконга одна платформа объявила о сотрудничестве с фондом Huaxia для запуска токенизированного фондового проекта, нацеленного на розничных инвесторов Гонконга, в рамках проекта Ensemble. В то же время эта платформа также сотрудничает с Franklin Templeton для проверки концепции финансовых продуктов в распределительной цепочке.
Проект "Ensemble" является дальновидной стратегией Гонконга по развитию цифровых активов и укреплению статуса международного финансового центра. Этот проект создает для Гонконга систему тестирования, ориентированную на соблюдение норм, предоставляя возможность для экспериментов с новыми бизнес-моделями в области цифровых активов.
Токенизация RWA означает токенизацию физических активов в цифровые активы на блокчейне, что имеет преимущества в повышении эффективности затрат и улучшении доступности. Это позволяет Web3 эффективно охватывать огромные пулы активов традиционного рынка, вводя в рынок цифровых активов реальные доходные активы, что усиливает его ценовую основу.
С распространением токенизации RWA мир цепочек ждет более глубоких изменений. Границы между традиционными финансами и цифровыми финансами постепенно размоются, система активов на цепочке не только значительно расширится по объему, но и достигнет прорыва в области соблюдения норм и прозрачности, предоставляя глобальным инвесторам более разнообразные варианты.
Спрос на токенизацию RWA в Гонконге обусловлен его глубокой финансовой культурной средой как международного финансового центра. Токенизация RWA предоставляет новые возможности для интеграции цифровых активов и традиционных финансов, позволяя токенизировать фонды, облигации, акции и другие активы с использованием технологий блокчейн, что повышает ликвидность и доступность активов.
Гонконг, как международный финансовый центр, обладает развитой финансовой сервисной индустрией, зрелой системой управления рисками,完善ной торговой инфраструктурой и огромной клиентской базой. Эти преимущества помогают Гонконгу быстро переводить активы реального мира (RWA) в блокчейн, предоставляя рынку соответствующие и безопасные торговые решения, становясь мостом между Web2 и Web3.
В рамках проекта "Ensemble" Гонконг установил четыре ключевые темы для экспериментального тестирования токенизации RWA: фиксированный доход, инвестиционные фонды, секьюритизация и торговое финансирование. При этом фиксированный доход и инвестиционные фонды рассматриваются как основные направления первых экспериментов.
В качестве примера концептуального доказательства токенизации фондовых продуктов в проекте Ensemble в сотрудничестве с Franklin Templeton, данная инициатива может способствовать переходу фиксированных доходных продуктов на блокчейн и повышению их прозрачности, что приведет к инновационным изменениям в области управления активами. Это не только значительно увеличит скорость и эффективность расчетов, но и снизит барьеры для входа, позволяя мелким инвесторам, тем самым обеспечивая новый источник ликвидности для рынка.
В будущем токенизация реальных активов (RWA), представленных инвестиционными фондами, принесет новыми источниками ликвидности на рынок Гонконга и будет способствовать его глобальному распространению. Прогнозы показывают, что к 2026 году институциональные и высокообеспеченные инвесторы ожидают выделить 5,6% и 8,6% своих портфелей на токенизированные активы.
Розничные продукты токенизации RWA обладают преимуществом инклюзивности, привлекающим больше обычных инвесторов. Благодаря токенизации RWA традиционные активы с высокой планкой теперь могут быть разделены на более мелкие торговые единицы, что значительно снижает инвестиционные барьеры. В то же время прозрачные характеристики блокчейна усиливают возможности управления рисками, что приносит инвесторам более высокий уровень доверия.
В области токенизации RWA в Гонконге группа предприятий цифровых активов продвигает инновации и распространение RWA в соответствии с требованиями. Одна лицензированная платформа виртуальных активов сыграла ключевую роль в этом процессе, стремясь внедрить токенизированные активы на массовый рынок и широко сотрудничая с традиционными финансовыми институтами, чтобы предоставить клиентам услуги по торговле RWA в соответствии с требованиями.
Для исследования финансов цифровых активов в Гонконге токенизация RWA представляет собой ожидаемое "парадигмальное изменение". Если удастся найти легитимный способ объединения цифровых активов на блокчейне и реальных активов, а также попытаться продвигать это в розничной форме, это может стать следующим "катализатором" для финансов цифровых активов.
Гонконг, как международный финансовый центр, обладает богатым традиционным финансовым ресурсом, включая зрелую систему управления рисками, развитую торговую инфраструктуру и большую клиентскую базу. Эти преимущества поддерживают Гонконг в введении фондов, акций, золота и других активов в блокчейн в форме RWA, освобождая их ликвидный потенциал. У нас есть основания ожидать, что Гонконг добьется новых прорывов в области финансовых инноваций цифровых активов.