В Aave V4 основное внимание уделяется двум новым концепциям: Liquidity Hub (Ликвидность) + Spokes (настраиваемые входы), цель которых заключается в решении проблем с распределенной ликвидностью и низкой эффективностью.
Первый шаг: интеграция в цепочке, централизованное управление активами Ранее на одной и той же цепочке (например, Ethereum) Aave открывал несколько рынков, таких как Core, Prime, EtherFi, что приводило к рассеиванию средств и низкой эффективности. Метод V4 заключается в следующем: оставляем только один центр ликвидности (Liquidity Hub), все средства управляются централизованно. Заемщики с различными потребностями могут подключаться через Spokes, настраивать параметры, такие как процентные ставки и риски, и гибко комбинировать их, как будто собирая Лего, без необходимости открытия новых рынков. Таким образом: • Централизация капитала, повышение эффективности заимствования • Снизить затраты на миграцию пользователей • Команда проекта может свободно настраивать правила, что позволяет более гибкий опыт. Шаг 2: Кросс-цепная интеграция, создание единого рынка В дальнейшем Aave хочет сделать так, чтобы активы на разных цепочках могли быть объединены, например, деньги на цепочке ETH и цепочке Polygon могли использоваться вместе. Это требует использования технологий межцепочечной связи, в настоящее время в основном полагается на CCIP от Chainlink, который позволяет безопасно общаться между цепочками. Но сама межцепочечная связь также вводит новые риски. Как только это будет достигнуто, Aave реализует свою конечную цель — «Целостный рынок кредитования для всей цепи». Что такое Spokes? Spokes — это интерфейс заимствований, подключающийся к Liquidity Hub. Каждый Spoke может установить свои собственные правила заимствования, аналогично Hooks в Uniswap, подчеркивая "индивидуальность" и "модульность". Итог V4 делится на два этапа: Теперь решаем проблему рассеивания средств внутри цепочки, в будущем реализуем единую кредитование через цепочки. Краткосрочное улучшение опыта, долгосрочное изменение архитектуры. Aave, возможно, создает окончательную форму DeFi-кредитования, а роль Chainlink становится все более ключевой.
Содержание носит исключительно справочный характер и не является предложением или офертой. Консультации по инвестициям, налогообложению или юридическим вопросам не предоставляются. Более подробную информацию о рисках см. в разделе «Дисклеймер».
В Aave V4 основное внимание уделяется двум новым концепциям: Liquidity Hub (Ликвидность) + Spokes (настраиваемые входы), цель которых заключается в решении проблем с распределенной ликвидностью и низкой эффективностью.
Первый шаг: интеграция в цепочке, централизованное управление активами
Ранее на одной и той же цепочке (например, Ethereum) Aave открывал несколько рынков, таких как Core, Prime, EtherFi, что приводило к рассеиванию средств и низкой эффективности.
Метод V4 заключается в следующем: оставляем только один центр ликвидности (Liquidity Hub), все средства управляются централизованно. Заемщики с различными потребностями могут подключаться через Spokes, настраивать параметры, такие как процентные ставки и риски, и гибко комбинировать их, как будто собирая Лего, без необходимости открытия новых рынков.
Таким образом:
• Централизация капитала, повышение эффективности заимствования
• Снизить затраты на миграцию пользователей
• Команда проекта может свободно настраивать правила, что позволяет более гибкий опыт.
Шаг 2: Кросс-цепная интеграция, создание единого рынка
В дальнейшем Aave хочет сделать так, чтобы активы на разных цепочках могли быть объединены, например, деньги на цепочке ETH и цепочке Polygon могли использоваться вместе.
Это требует использования технологий межцепочечной связи, в настоящее время в основном полагается на CCIP от Chainlink, который позволяет безопасно общаться между цепочками. Но сама межцепочечная связь также вводит новые риски.
Как только это будет достигнуто, Aave реализует свою конечную цель — «Целостный рынок кредитования для всей цепи».
Что такое Spokes?
Spokes — это интерфейс заимствований, подключающийся к Liquidity Hub. Каждый Spoke может установить свои собственные правила заимствования, аналогично Hooks в Uniswap, подчеркивая "индивидуальность" и "модульность".
Итог
V4 делится на два этапа:
Теперь решаем проблему рассеивания средств внутри цепочки, в будущем реализуем единую кредитование через цепочки.
Краткосрочное улучшение опыта, долгосрочное изменение архитектуры. Aave, возможно, создает окончательную форму DeFi-кредитования, а роль Chainlink становится все более ключевой.