Estratégias de rendimento de moeda estável: últimas tendências

Recentemente, o índice do dólar está em níveis elevados, enquanto os ativos de risco têm um desempenho insatisfatório. Nesse ambiente de mercado, manter ativos em dólares e obter rendimentos tornou-se uma boa escolha. Grandes projetos DeFi também estão ativamente utilizando ativos em dólares ociosos para gerar rendimento. Este artigo apresentará algumas estratégias de rendimento de moedas estáveis que estão em alta atualmente.

Convex: estratégia USDD+3Crv

USDD é a moeda estável do ecossistema TRON, gerida pela TRON DAO Reserve. Até 27 de outubro, a emissão de USDD é de 725 milhões, com um valor de colateral de 2,23 bilhões de dólares, e uma taxa de colateralização superior a 300%. Dentre isso, o colateral em USDC atinge 990 milhões, superando em muito a emissão de USDD, apresentando um risco relativamente baixo.

A taxa de rendimento anual do pool USDD+3Crv na Convex é de 19,66%, e a APR do pool USDD+FRAXBP é de 21,18%. O método de operação é primeiro depositar moeda estável no Curve para obter tokens LP, e depois apostar os tokens LP na Convex.

Dentro do ecossistema Tron, o uso de USDD é mais amplo. A taxa de rendimento anual do par de negociação USDD-USDT na SUN.io pode chegar a 41,9%(, sendo necessário bloquear e fazer staking de SUN). Na JustLend, a taxa de rendimento anual dos depósitos em USDD é de 9,52%.

Canto：USDT+NOTE estratégia

Canto é uma blockchain DeFi compatível com EVM no ecossistema Cosmos, com funcionalidades de DEX, empréstimos e moeda estável NOTE. Atualmente, o valor total de ativos bloqueados de Canto é de aproximadamente 100 milhões de dólares.

O mercado de empréstimos da Canto mostra que o APR de LP NOTE/USDT é de 32,14% e o APR de LP NOTE/USDC é de 29,47%. NOTE é uma moeda estável cunhada através de sobrecolateralização na Canto, e não ocorrerá liquidação quando os colaterais forem USDC e USDT.

O método de operação consiste em usar parte do USDT como garantia para cunhar NOTE, depois usar o NOTE e o USDT restante para fornecer liquidez, e em seguida, colocar os tokens LP em staking no mercado de empréstimos. Mas é importante notar que a operação cross-chain do Canto é relativamente complexa.

Velodrome: estratégia sUSD+LUSD

Velodrome é um DEX na Optimism, originado do Solidly desenvolvido por Andre Cronje. Atualmente, o TVL do Velodrome é de 82 milhões de dólares, superando o Curve e o Uniswap V3 na Optimism.

sUSD e LUSD são moedas estáveis da Synthetix e Liquity, relativamente seguras. A APR de mineração de liquidez do par de negociação sUSD/LUSD na Velodrome é de 16,12%.

Helio: Estratégia HAY+BUSD

Helio Protocol é um protocolo de staking líquido e empréstimo na cadeia BNB. Os usuários podem supercolateralizar para emprestar a moeda estável HAY, e os BNB hipotecados serão usados para staking líquido. Atualmente, o TVL do Helio é de 92 milhões de dólares.

O método de operação é fornecer liquidez para o par de negociação HAY/BUSD na PancakeSwap e, em seguida, fazer o staking dos tokens LP na Helio, com uma APR atual de 19,77%.

Estratégia ecológica da Wombat Exchange

Wombat Exchange é um DEX de troca de moeda estável na cadeia BNB, com características como baixa slippage e liquidez compartilhada. As APR nos principais pools de liquidez de USDC, USDT, DAI e BUSD são, respectivamente, 11,44%, 11,14%, 10,85% e 7,57%( inclui aceleração de WOM em staking ).

Aplicações semelhantes ao Convex também surgiram em torno do Wombat, como Wombex Finance e Magpie, que podem oferecer rendimentos mais altos aos usuários. As taxas APR de depósitos do Wombex para USDC, USDT, DAI e BUSD são, respetivamente, 13,93%, 12,71%, 15,29% e 17,16%.

Deve-se ter em atenção que o risco geral do mercado de criptomoedas é elevado. Antes de investir, por favor, compreenda plenamente os riscos associados e diversifique adequadamente os seus investimentos.