Revisão panorâmica do investimento de risco em encriptação em 2024: financiamento de projetos de infraestrutura ativo, captação de fundos fraca
O mercado de encriptação de 2024 experimentou um crescimento significativo, principalmente devido ao lançamento do ETF de Bitcoin à vista em janeiro e a importantes marcos como as eleições presidenciais e do Congresso dos EUA que apoiam a encriptação em novembro. O valor de mercado das criptomoedas líquidas alcançou 3,4 trilhões de dólares no final do ano, um aumento de 88% em relação ao ano anterior, com o valor de mercado do Bitcoin crescendo quase 1 trilhão de dólares, aproximando-se de 2 trilhões de dólares. O aumento do Bitcoin representou 62% do aumento total do mercado, e a onda de memecoins e tokens de IA também desempenhou um papel de impulso, especialmente na rede Solana.
Apesar da recuperação do mercado, o setor de encriptação de capital de risco continua a enfrentar desafios. As principais tendências, como Bitcoin, memecoins e tokens de IA, oferecem oportunidades limitadas de investimento. Áreas que já foram populares, como DeFi, jogos, metaverso e NFTs, não conseguiram atrair uma quantidade significativa de nova atenção ou capital. As empresas de infraestrutura enfrentam a crescente concorrência das instituições de serviços financeiros tradicionais.
Tendências emergentes como stablecoins, tokenização, integração DeFi-TradFi e o cruzamento de encriptação com IA mostram esperança, mas ainda estão em estágios iniciais. A pressão macroeconômica, especialmente as altas taxas de juro, dificultam a alocação de alto risco, afetando particularmente a indústria de investimentos em encriptação. Após o colapso do mercado de encriptação em 2022, muitas empresas de capital de risco integradas mantêm uma atitude cautelosa.
De acordo com os dados, no quarto trimestre de 2024, os investidores de capital de risco investiram 3,5 mil milhões de dólares em encriptação e empresas de blockchain, um aumento de 46% em relação ao trimestre anterior, mas o número de transações caiu para 416, uma diminuição de 13% em relação ao trimestre anterior. O investimento total ao longo do ano foi de 11,5 mil milhões de dólares, com um total de 2153 transações.
Há previsões que indicam que, até 2025, o valor anual de investimento no mercado de encriptação ultrapassará 18 mil milhões de dólares, com vários trimestres a ultrapassar os 5 mil milhões de dólares. Isto representa um crescimento significativo em relação a 2024, mas ainda abaixo dos níveis de 2021-2022. A institucionalização do Bitcoin, a ascensão das stablecoins e os potenciais avanços na regulamentação do DeFi-TradFi serão áreas focais de inovação no futuro.
Historicamente, o preço do Bitcoin está fortemente correlacionado com o volume de investimento em encriptação startups, mas desde janeiro de 2023, essa correlação diminuiu significativamente. O Bitcoin atingiu novos máximos, enquanto a atividade de capital de risco teve dificuldades em acompanhar. As possíveis razões incluem: investidores institucionais hesitando devido à incerteza regulatória e à volatilidade do mercado; a narrativa do mercado favorecendo o Bitcoin, ocultando outras oportunidades; e a recessão mais ampla do mercado de capital de risco afetando o investimento em encriptação.
O setor de infraestrutura dominou o investimento de risco em encriptação em 2024, atraindo mais de 610 transações, totalizando 5,5 mil milhões de dólares, um aumento de 57% em relação ao ano anterior. O foco dos investimentos está na expansão das redes de blockchain através de soluções L2, aumentando a velocidade, reduzindo custos e melhorando a escalabilidade. Tecnologias modularizadas, como a disponibilidade de dados e ordenadores compartilhados, receberam grandes investimentos, enquanto protocolos de staking líquido e ferramentas para desenvolvedores continuam a ser prioridades-chave.
NFT e empresas de jogos arrecadaram 2,5 bilhões de dólares, ligeiramente acima de 2023. O financiamento em Web3 demonstrou resiliência, levantando 3,3 bilhões de dólares nos últimos dois anos. DePIN tornou-se um setor de rápido crescimento, atraindo mais de 260 transações e quase 1 bilhão de dólares em financiamento. DeFi teve uma forte recuperação em 2024, com mais de 530 rodadas de financiamento, um aumento de 85% em relação ao ano anterior.
A indústria de encriptação ainda está altamente concentrada na fase de financiamento inicial. As transações iniciais representam 60% do investimento de capital, enquanto o financiamento posterior representa 40%, um aumento significativo em relação aos 15% do terceiro trimestre.
Os investidores mais ativos em 2024 incluem Animoca Brands (mais de 100 transações), OKX Ventures (mais de 80 transações), Cogitent Ventures, Binance Labs e Foresight Ventures (cerca de 60 transações cada). Entre os investidores-anjo, o fundador da Polygon, Sandeep Nailwal, foi o mais ativo, participando de mais de 40 investimentos.
O financiamento de capital de risco em 2024 caiu para o nível mais baixo em seis anos, com 865 fundos a angariar um total de 104,7 mil milhões de dólares, uma diminuição de 18% em relação a 2023. O financiamento de risco emcriptação continua a enfrentar pressão devido a influências da economia macro e das flutuações do mercado. 79 novos fundos angariaram 5,1 mil milhões de dólares, o que representa o menor total anual desde 2020.
Do ponto de vista histórico, os fundos pequenos (abaixo de 100 milhões de dólares) dominam o investimento em encriptação de risco, mas desde 2018, a tendência dos fundos médios (100-500 milhões de dólares) mudou claramente. Os fundos grandes (acima de 1 bilhão de dólares) cresceram rapidamente entre 2019 e 2022, mas não apareceram em 2023-2024, principalmente devido à dificuldade de implantação e ao aumento do risco de avaliação.
Entre os 10 fundos que angariaram mais de 100 milhões de dólares em 2024, o maior fundo fechado é o Fund III, gerido pela Paradigm. Os projetos de investimento a destacar incluem Monad, Farcaster, Berachain, Story Protocol, 0G Labs, Polymarket, entre outros.
As tendências chave incluem a integração de IA, DeFi em Bitcoin e blockchains dedicadas. 0G Labs e Sentient estão na vanguarda da área de IA, enquanto Babylon fortalece o papel do Bitcoin em DeFi. Espera-se que Monad, Berachain e Story Protocol lancem suas redes principais.
De um modo geral, o panorama de investimento em encriptação de risco para 2024 é cautelosamente otimista, com uma recuperação nas atividades de financiamento e um aumento no interesse institucional. A transição para fundos de médio porte e a predominância contínua de novos fundos indicam que o setor está amadurecendo e se adaptando às mudanças do mercado. Apesar da queda no investimento de risco a curto prazo e da extensão dos ciclos de captação de recursos, o foco em investimentos iniciais e novas tendências como a integração de IA, mostram o potencial do setor e que uma nova dinâmica pode estar prestes a surgir.
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MetaverseLandlord
· 8h atrás
Idiotas já foram feitos parvas?
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NotAFinancialAdvice
· 22h atrás
Eh, os investidores de retalho vão entrar novamente para apanhar uma faca a cair.
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TaxEvader
· 22h atrás
Parece que os investidores de risco estão sem dinheiro.
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PretendingToReadDocs
· 22h atrás
Se você aumentar o preço, está apenas esperando que os idiotas sejam enganados?
2024 Panorama de encriptação de capital de risco: financiamento de infraestrutura ativo, captação de fundos em níveis recorde.
Revisão panorâmica do investimento de risco em encriptação em 2024: financiamento de projetos de infraestrutura ativo, captação de fundos fraca
O mercado de encriptação de 2024 experimentou um crescimento significativo, principalmente devido ao lançamento do ETF de Bitcoin à vista em janeiro e a importantes marcos como as eleições presidenciais e do Congresso dos EUA que apoiam a encriptação em novembro. O valor de mercado das criptomoedas líquidas alcançou 3,4 trilhões de dólares no final do ano, um aumento de 88% em relação ao ano anterior, com o valor de mercado do Bitcoin crescendo quase 1 trilhão de dólares, aproximando-se de 2 trilhões de dólares. O aumento do Bitcoin representou 62% do aumento total do mercado, e a onda de memecoins e tokens de IA também desempenhou um papel de impulso, especialmente na rede Solana.
Apesar da recuperação do mercado, o setor de encriptação de capital de risco continua a enfrentar desafios. As principais tendências, como Bitcoin, memecoins e tokens de IA, oferecem oportunidades limitadas de investimento. Áreas que já foram populares, como DeFi, jogos, metaverso e NFTs, não conseguiram atrair uma quantidade significativa de nova atenção ou capital. As empresas de infraestrutura enfrentam a crescente concorrência das instituições de serviços financeiros tradicionais.
Tendências emergentes como stablecoins, tokenização, integração DeFi-TradFi e o cruzamento de encriptação com IA mostram esperança, mas ainda estão em estágios iniciais. A pressão macroeconômica, especialmente as altas taxas de juro, dificultam a alocação de alto risco, afetando particularmente a indústria de investimentos em encriptação. Após o colapso do mercado de encriptação em 2022, muitas empresas de capital de risco integradas mantêm uma atitude cautelosa.
De acordo com os dados, no quarto trimestre de 2024, os investidores de capital de risco investiram 3,5 mil milhões de dólares em encriptação e empresas de blockchain, um aumento de 46% em relação ao trimestre anterior, mas o número de transações caiu para 416, uma diminuição de 13% em relação ao trimestre anterior. O investimento total ao longo do ano foi de 11,5 mil milhões de dólares, com um total de 2153 transações.
Há previsões que indicam que, até 2025, o valor anual de investimento no mercado de encriptação ultrapassará 18 mil milhões de dólares, com vários trimestres a ultrapassar os 5 mil milhões de dólares. Isto representa um crescimento significativo em relação a 2024, mas ainda abaixo dos níveis de 2021-2022. A institucionalização do Bitcoin, a ascensão das stablecoins e os potenciais avanços na regulamentação do DeFi-TradFi serão áreas focais de inovação no futuro.
Historicamente, o preço do Bitcoin está fortemente correlacionado com o volume de investimento em encriptação startups, mas desde janeiro de 2023, essa correlação diminuiu significativamente. O Bitcoin atingiu novos máximos, enquanto a atividade de capital de risco teve dificuldades em acompanhar. As possíveis razões incluem: investidores institucionais hesitando devido à incerteza regulatória e à volatilidade do mercado; a narrativa do mercado favorecendo o Bitcoin, ocultando outras oportunidades; e a recessão mais ampla do mercado de capital de risco afetando o investimento em encriptação.
O setor de infraestrutura dominou o investimento de risco em encriptação em 2024, atraindo mais de 610 transações, totalizando 5,5 mil milhões de dólares, um aumento de 57% em relação ao ano anterior. O foco dos investimentos está na expansão das redes de blockchain através de soluções L2, aumentando a velocidade, reduzindo custos e melhorando a escalabilidade. Tecnologias modularizadas, como a disponibilidade de dados e ordenadores compartilhados, receberam grandes investimentos, enquanto protocolos de staking líquido e ferramentas para desenvolvedores continuam a ser prioridades-chave.
NFT e empresas de jogos arrecadaram 2,5 bilhões de dólares, ligeiramente acima de 2023. O financiamento em Web3 demonstrou resiliência, levantando 3,3 bilhões de dólares nos últimos dois anos. DePIN tornou-se um setor de rápido crescimento, atraindo mais de 260 transações e quase 1 bilhão de dólares em financiamento. DeFi teve uma forte recuperação em 2024, com mais de 530 rodadas de financiamento, um aumento de 85% em relação ao ano anterior.
A indústria de encriptação ainda está altamente concentrada na fase de financiamento inicial. As transações iniciais representam 60% do investimento de capital, enquanto o financiamento posterior representa 40%, um aumento significativo em relação aos 15% do terceiro trimestre.
Os investidores mais ativos em 2024 incluem Animoca Brands (mais de 100 transações), OKX Ventures (mais de 80 transações), Cogitent Ventures, Binance Labs e Foresight Ventures (cerca de 60 transações cada). Entre os investidores-anjo, o fundador da Polygon, Sandeep Nailwal, foi o mais ativo, participando de mais de 40 investimentos.
O financiamento de capital de risco em 2024 caiu para o nível mais baixo em seis anos, com 865 fundos a angariar um total de 104,7 mil milhões de dólares, uma diminuição de 18% em relação a 2023. O financiamento de risco emcriptação continua a enfrentar pressão devido a influências da economia macro e das flutuações do mercado. 79 novos fundos angariaram 5,1 mil milhões de dólares, o que representa o menor total anual desde 2020.
Do ponto de vista histórico, os fundos pequenos (abaixo de 100 milhões de dólares) dominam o investimento em encriptação de risco, mas desde 2018, a tendência dos fundos médios (100-500 milhões de dólares) mudou claramente. Os fundos grandes (acima de 1 bilhão de dólares) cresceram rapidamente entre 2019 e 2022, mas não apareceram em 2023-2024, principalmente devido à dificuldade de implantação e ao aumento do risco de avaliação.
Entre os 10 fundos que angariaram mais de 100 milhões de dólares em 2024, o maior fundo fechado é o Fund III, gerido pela Paradigm. Os projetos de investimento a destacar incluem Monad, Farcaster, Berachain, Story Protocol, 0G Labs, Polymarket, entre outros.
As tendências chave incluem a integração de IA, DeFi em Bitcoin e blockchains dedicadas. 0G Labs e Sentient estão na vanguarda da área de IA, enquanto Babylon fortalece o papel do Bitcoin em DeFi. Espera-se que Monad, Berachain e Story Protocol lancem suas redes principais.
De um modo geral, o panorama de investimento em encriptação de risco para 2024 é cautelosamente otimista, com uma recuperação nas atividades de financiamento e um aumento no interesse institucional. A transição para fundos de médio porte e a predominância contínua de novos fundos indicam que o setor está amadurecendo e se adaptando às mudanças do mercado. Apesar da queda no investimento de risco a curto prazo e da extensão dos ciclos de captação de recursos, o foco em investimentos iniciais e novas tendências como a integração de IA, mostram o potencial do setor e que uma nova dinâmica pode estar prestes a surgir.