メームコイン 投資戦略分析

メメコインは暗号通貨の投資ポートフォリオの一部として、独自の投資価値を持っています。この記事では、メメコインの投資戦略を複数の視点から分析します。

ベータ効果

特定のメムコインは、Layer 1 (L1) 資産に対して高いベータ値を持ち、レバレッジを使用せずにL1資産に対するレバレッジ効果を提供できます。たとえば、BONKの場合、30日間のベータが90日間のローリングベータを超えると、しばしば顕著な価格上昇が見られます。

BONKの爆発は通常、SOLが1週間以内に5%以上上昇する場合に発生します。この場合、BONKの平均リターンは以下の通りです:

• 1週間平均リターン 26%
• 30日間の平均リターン 141%
• 60日間の平均リターン 512%

注意が必要なのは、約 1/3 のケースで BONK は実際に下落することがあり、SOL のパフォーマンスが BONK の優れたパフォーマンスを完全には保証しないことを示しています。

BONKとSOLの相関性は通常高いですが、BONKが優れたパフォーマンスを示す期間には、この相関性が弱まることがよくあります。

チェーン上データ分析

オンチェーンデータを分析することで、メモコインホルダーの基盤の質と信念を理解できます。以下はいくつかの重要な指標です。

1. トークン保有者の90日間の成長率
2. 保有銘柄の中央値と平均保有銘柄の比較
3. $1000 と $100,000 を超える保有者の割合
4. 大口保有者 (は >$100k) の保持率を持っていました
5. 大口保有者から分散型取引所への純流入/流出

これらの指標は、memecoin の潜在能力と保有者の信念の程度を評価するのに役立ちます。

その他の考慮事項

ブロックチェーン上のデータ以外にも、注目すべき点があります:

• 取引流動性
• 大幅な調整を何度も経験した
• 未決済の契約量(は、主要な取引プラットフォームに上場しているToken)に関するものです。

コミュニティと信念要因

メモコインの成功は、そのコミュニティの力と信念に大きく依存しています。注目すべき点:

• 共鳴を呼ぶ物語とコミュニティスローガン
• コミュニティメンバーの強い信念と帰属意識
• コミュニティのリーダーシップと調整能力
• 文化に浸る
• ソーシャルメディアプロモーション戦略、例えば TikTok など

バリュエーション

memecoinの「公正な価値」を評価する方法は次のとおりです:

1. MVRV比:MVRVが1<とき、局所的な底に近い場合があります
2. モメンタム指標:
   • RSI: 30 以下は売られすぎの可能性があり、70 以上は買われすぎの可能性があります
   • 移動平均線:価格が重要な移動平均線に対してどの位置にあるかを分析する
3. Googleトレンド: 大衆の興味の変化を理解する

マクロ環境

ミームコインは流動性条件とリスク嗜好に非常に敏感です。有利なマクロ環境は、ミームコインに成功裏に投資するための鍵です。

まとめ

メメコインへの投資は、ベータ効果、オンチェーンデータ、コミュニティの力、価値評価、マクロ環境など、複数の要因を総合的に考慮する必要があります。それにもかかわらず、メメコインは依然として高リスク資産に分類されるため、投資家は慎重に取り扱い、リスクを適切に管理するべきです。