Anda tidak bisa memiliki pasar kripto tanpa pembuat pasar kripto. Nah, secara teknis Anda bisa, tetapi pengalamannya akan buruk: slippage akan lebih tinggi, volatilitas akan lebih tinggi, likuiditas lebih rendah, dan spread bid-ask akan sangat besar. Ketidaksesuaian harga antara pertukaran akan meningkat, dan paus serta institusi akan menjauh karena mereka tidak akan bisa berdagang. Jadi ya, industri membutuhkan pembuat pasar yang pekerjaannya menjaga agar platform CeFi dan DeFi tetap berjalan membentuk tulang punggung ekosistem kripto yang berkembang.
Tetapi siapa sebenarnya perusahaan-perusahaan ini dan apa yang mereka lakukan di balik layar untuk membuat pasar bekerja lebih efisien bagi semua peserta? Jawaban untuk pertanyaan dua bagian itu terletak di bawah: ini adalah pemain kunci yang menyediakan layanan pembuatan pasar kripto saat ini dan inilah yang mereka lakukan. Anda mungkin sudah familiar dengan nama-nama mereka. Namun, Anda mungkin kurang memahami bagaimana mereka beroperasi. Mari kita perbaiki itu sambil memberikan penghargaan kepada pembuat pasar terbaik yang beroperasi di garis depan lanskap perdagangan kripto.
DWF Labs
DWF Labs adalah kekuatan dominan dalam market maker pasar kripto dengan penyediaan likuiditas tetap menjadi bisnis inti, dilengkapi dengan layanan pengacara dan OTC. Perusahaan ini mendukung lebih dari 700 mitra, menjadikannya kekuatan industri yang ada di mana-mana dan tak terhindarkan. Di mana pun ada pertukaran terpusat atau terdesentralisasi yang menjalankan volume serius, ada kemungkinan besar DWF Labs akan terhubung dan menyediakan likuiditas untuk proyek-proyek yang asetnya terdaftar di sana.
Berdiri di lebih dari 60 pertukaran terpusat dan terdesentralisasi, DWF Labs memberikan spread bid-ask yang ketat untuk token mulai dari micro-cap hingga cryptocurrency besar. Selain pembuatan pasar, DWF Labs menyediakan berbagai layanan web3, termasuk investasi modal ventura dan solusi likuiditas jangka pendek untuk peluncuran token. Pendekatan serba siap ini menjadikannya mitra ideal bagi proyek-proyek yang sedang berkembang yang mencari tidak hanya likuiditas tetapi juga bimbingan strategis selama fase pertumbuhan yang kritis. DWF adalah raksasa pembuatan pasar dan kesuksesannya bukan kebetulan, tetapi merupakan puncak dari bertahun-tahun kerja keras.
Wintermute
Wintermute adalah pemain berpengalaman di arena market-making pasar kripto dengan volume perdagangan seumur hidup lebih dari $600 miliar. Aktif di lebih dari 50 pertukaran terpusat dan terdesentralisasi, termasuk platform besar seperti Coinbase, Kraken, dan Uniswap, Wintermute melakukan bagiannya untuk memastikan likuiditas yang dalam dan efisiensi pasar di mana pun ia menjalankan perdagangan. Perusahaan ini melakukan banyak bisnis di CEX, tetapi juga merupakan salah satu market maker pertama yang membuka keran likuiditas untuk DEX, memastikan bahwa pedagang onchain dapat mengalami kualitas layanan yang sama seperti yang biasa dialami pedagang CeFi.
Algoritma proprietary Wintermute sangat dihargai karena kemampuannya untuk mempertahankan spread bid-ask yang ketat, memastikan bahwa trader dapat membeli dan menjual pada titik harga yang dikutip tanpa slippage yang merusak suasana. Meskipun kadang-kadang ada kontroversi, Wintermute tetap merupakan pemain yang dapat diandalkan yang kemampuannya dalam market making tidak bisa dipersalahkan. Mereka mengetahui lanskap omnichain lebih baik daripada hampir siapa pun dan dapat mengarahkan likuiditas ke tempat yang dibutuhkan dengan cepat dan efisien, menjadikan perusahaan ini pilihan populer untuk proyek yang meluncurkan token asli atau bermigrasi ke rantai dan ekosistem baru.
Cumberland
Cumberland, sebuah anak perusahaan dari DRW Trading, membawa pendekatan yang canggih dan profesional dalam market maker. Sejak masuk ke ruang kripto pada tahun 2014, perusahaan yang berbasis di Chicago ini telah membangun dirinya sebagai mitra yang dapat diandalkan bagi investor institusi yang mencari solusi likuiditas yang kuat. Cumberland menyediakan layanan market making yang disesuaikan di berbagai macam aset, dari Bitcoin hingga altcoin yang sedang naik daun.
Fokus pada perdagangan over-the-counter dan transaksi blok besar, Cumberland melayani hedge fund, pertukaran, dan proyek token yang ingin menjalankan perdagangan signifikan tanpa mengganggu stabilitas pasar. Manajemen risiko yang disiplin memastikan kinerja yang konsisten, bahkan dalam kondisi pasar yang turbulen, menjadikannya pilihan utama bagi institusi yang menghargai keandalan dan kepatuhan regulasi yang ketat. Untuk proyek serius yang mencari market maker serius yang dapat diandalkan untuk melakukan segalanya sesuai aturan, Cumberland adalah pilihan cerdas.
GSR
Berdasarkan di London, GSR adalah market maker veteran dengan pengalaman lebih dari satu dekade menjelajahi kompleksitas pasar kripto. Beroperasi di lebih dari 60 pertukaran, GSR menyediakan likuiditas untuk berbagai aset digital yang sedang muncul dan yang sudah mapan. Keahliannya memastikan kliennya tetap didukung dengan baik melalui siklus pasar, dan perusahaan Inggris dengan jangkauan global dapat diandalkan untuk memberikan likuiditas dan stabilitas yang konsisten.
GSR layak mendapatkan kredit atas transparansinya, menyediakan laporan harian kepada klien yang merinci indikator kinerja utama seperti kedalaman buku pesanan dan tingkat slippage. Dengan memprioritaskan penemuan harga yang adil dan spread yang ketat, GSR mempertahankan pendekatan yang rendah profil namun berdampak tinggi, memungkinkan kliennya untuk berkembang sementara mereka dengan tenang menjalankan bisnis. Seperti market maker terbaik, GSR unggul dalam menjadi terlihat bagi kliennya tetapi tidak terlihat dari perspektif trader. Anda tidak dapat melihat algonya, tetapi Anda tahu mereka berjalan di latar belakang menjaga DEX atau CEX favorit Anda berjalan dengan lancar.
Amber Group
Amber Group adalah kekuatan besar di pasar kripto, menangani $5 miliar dalam volume perdagangan harian di lebih dari 200 token, mewakili lebih dari 3% dari aktivitas perdagangan kripto global. Dengan kehadiran di baik keuangan terpusat maupun terdesentralisasi, Amber Group menggabungkan algoritma canggih dengan waktu aktif tinggi untuk memberikan likuiditas yang luar biasa. Proyek-proyek yang memanfaatkan market making Amber telah mengumpulkan lebih dari $1 triliun dalam volume, agar tidak ada keraguan tentang seberapa banyak bisnis yang difasilitasi oleh perusahaan ini.
Selain penyediaan likuiditas, Amber Group menawarkan rangkaian lengkap layanan web3, termasuk dukungan konsultasi untuk penerbitan token dan manajemen siklus hidup. Untuk proyek yang menavigasi kompleksitas peluncuran token, Amber Group menyediakan pengetahuan untuk memastikan penerapan token dan penyemaian kolam likuiditas berjalan lancar, menjadikannya mitra yang dapat diandalkan selama fase penting ini. Amber Group melakukan banyak hal dengan baik, tetapi market making tetap menjadi keahliannya.
Yang Terbaik dari yang Terbaik dalam Market Maker Pasar Kripto
Market maker adalah kekuatan tak terlihat yang menjaga pertukaran kripto beroperasi secara optimal sepanjang waktu. Mereka tidak menggerakkan pasar: mereka mendukungnya, meredam volatilitas yang sebaliknya dapat mengancam pengalaman trading dan membuat pengguna merugi. Sementara market maker yang diprofilkan di sini bisa dibilang yang terbaik di bidangnya, masing-masing beroperasi sedikit berbeda dan memiliki area keahlian yang berbeda.
Untuk proyek token yang mencari market maker untuk diajak bermitra, oleh karena itu, bijaksana untuk mempelajari masing-masing market maker terkemuka secara bergiliran untuk mengidentifikasi kandidat yang ideal. Pilih market maker yang sempurna dan Anda akan memiliki mitra seumur hidup yang akan mendukung token Anda ke mana pun ia pergi, baik itu ke pertukaran yang lebih besar, kapitalisasi yang lebih tinggi, atau volume perdagangan yang lebih tinggi. Dengan sedikit keberuntungan dan likuiditas yang optimal, itu akan menjadi ketiga-tiganya.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
Market Maker di Kripto: Ini adalah Pemain Kunci
Anda tidak bisa memiliki pasar kripto tanpa pembuat pasar kripto. Nah, secara teknis Anda bisa, tetapi pengalamannya akan buruk: slippage akan lebih tinggi, volatilitas akan lebih tinggi, likuiditas lebih rendah, dan spread bid-ask akan sangat besar. Ketidaksesuaian harga antara pertukaran akan meningkat, dan paus serta institusi akan menjauh karena mereka tidak akan bisa berdagang. Jadi ya, industri membutuhkan pembuat pasar yang pekerjaannya menjaga agar platform CeFi dan DeFi tetap berjalan membentuk tulang punggung ekosistem kripto yang berkembang.
Tetapi siapa sebenarnya perusahaan-perusahaan ini dan apa yang mereka lakukan di balik layar untuk membuat pasar bekerja lebih efisien bagi semua peserta? Jawaban untuk pertanyaan dua bagian itu terletak di bawah: ini adalah pemain kunci yang menyediakan layanan pembuatan pasar kripto saat ini dan inilah yang mereka lakukan. Anda mungkin sudah familiar dengan nama-nama mereka. Namun, Anda mungkin kurang memahami bagaimana mereka beroperasi. Mari kita perbaiki itu sambil memberikan penghargaan kepada pembuat pasar terbaik yang beroperasi di garis depan lanskap perdagangan kripto.
DWF Labs
DWF Labs adalah kekuatan dominan dalam market maker pasar kripto dengan penyediaan likuiditas tetap menjadi bisnis inti, dilengkapi dengan layanan pengacara dan OTC. Perusahaan ini mendukung lebih dari 700 mitra, menjadikannya kekuatan industri yang ada di mana-mana dan tak terhindarkan. Di mana pun ada pertukaran terpusat atau terdesentralisasi yang menjalankan volume serius, ada kemungkinan besar DWF Labs akan terhubung dan menyediakan likuiditas untuk proyek-proyek yang asetnya terdaftar di sana.
Berdiri di lebih dari 60 pertukaran terpusat dan terdesentralisasi, DWF Labs memberikan spread bid-ask yang ketat untuk token mulai dari micro-cap hingga cryptocurrency besar. Selain pembuatan pasar, DWF Labs menyediakan berbagai layanan web3, termasuk investasi modal ventura dan solusi likuiditas jangka pendek untuk peluncuran token. Pendekatan serba siap ini menjadikannya mitra ideal bagi proyek-proyek yang sedang berkembang yang mencari tidak hanya likuiditas tetapi juga bimbingan strategis selama fase pertumbuhan yang kritis. DWF adalah raksasa pembuatan pasar dan kesuksesannya bukan kebetulan, tetapi merupakan puncak dari bertahun-tahun kerja keras.
Wintermute
Wintermute adalah pemain berpengalaman di arena market-making pasar kripto dengan volume perdagangan seumur hidup lebih dari $600 miliar. Aktif di lebih dari 50 pertukaran terpusat dan terdesentralisasi, termasuk platform besar seperti Coinbase, Kraken, dan Uniswap, Wintermute melakukan bagiannya untuk memastikan likuiditas yang dalam dan efisiensi pasar di mana pun ia menjalankan perdagangan. Perusahaan ini melakukan banyak bisnis di CEX, tetapi juga merupakan salah satu market maker pertama yang membuka keran likuiditas untuk DEX, memastikan bahwa pedagang onchain dapat mengalami kualitas layanan yang sama seperti yang biasa dialami pedagang CeFi.
Algoritma proprietary Wintermute sangat dihargai karena kemampuannya untuk mempertahankan spread bid-ask yang ketat, memastikan bahwa trader dapat membeli dan menjual pada titik harga yang dikutip tanpa slippage yang merusak suasana. Meskipun kadang-kadang ada kontroversi, Wintermute tetap merupakan pemain yang dapat diandalkan yang kemampuannya dalam market making tidak bisa dipersalahkan. Mereka mengetahui lanskap omnichain lebih baik daripada hampir siapa pun dan dapat mengarahkan likuiditas ke tempat yang dibutuhkan dengan cepat dan efisien, menjadikan perusahaan ini pilihan populer untuk proyek yang meluncurkan token asli atau bermigrasi ke rantai dan ekosistem baru.
Cumberland
Cumberland, sebuah anak perusahaan dari DRW Trading, membawa pendekatan yang canggih dan profesional dalam market maker. Sejak masuk ke ruang kripto pada tahun 2014, perusahaan yang berbasis di Chicago ini telah membangun dirinya sebagai mitra yang dapat diandalkan bagi investor institusi yang mencari solusi likuiditas yang kuat. Cumberland menyediakan layanan market making yang disesuaikan di berbagai macam aset, dari Bitcoin hingga altcoin yang sedang naik daun.
Fokus pada perdagangan over-the-counter dan transaksi blok besar, Cumberland melayani hedge fund, pertukaran, dan proyek token yang ingin menjalankan perdagangan signifikan tanpa mengganggu stabilitas pasar. Manajemen risiko yang disiplin memastikan kinerja yang konsisten, bahkan dalam kondisi pasar yang turbulen, menjadikannya pilihan utama bagi institusi yang menghargai keandalan dan kepatuhan regulasi yang ketat. Untuk proyek serius yang mencari market maker serius yang dapat diandalkan untuk melakukan segalanya sesuai aturan, Cumberland adalah pilihan cerdas.
GSR
Berdasarkan di London, GSR adalah market maker veteran dengan pengalaman lebih dari satu dekade menjelajahi kompleksitas pasar kripto. Beroperasi di lebih dari 60 pertukaran, GSR menyediakan likuiditas untuk berbagai aset digital yang sedang muncul dan yang sudah mapan. Keahliannya memastikan kliennya tetap didukung dengan baik melalui siklus pasar, dan perusahaan Inggris dengan jangkauan global dapat diandalkan untuk memberikan likuiditas dan stabilitas yang konsisten.
GSR layak mendapatkan kredit atas transparansinya, menyediakan laporan harian kepada klien yang merinci indikator kinerja utama seperti kedalaman buku pesanan dan tingkat slippage. Dengan memprioritaskan penemuan harga yang adil dan spread yang ketat, GSR mempertahankan pendekatan yang rendah profil namun berdampak tinggi, memungkinkan kliennya untuk berkembang sementara mereka dengan tenang menjalankan bisnis. Seperti market maker terbaik, GSR unggul dalam menjadi terlihat bagi kliennya tetapi tidak terlihat dari perspektif trader. Anda tidak dapat melihat algonya, tetapi Anda tahu mereka berjalan di latar belakang menjaga DEX atau CEX favorit Anda berjalan dengan lancar.
Amber Group
Amber Group adalah kekuatan besar di pasar kripto, menangani $5 miliar dalam volume perdagangan harian di lebih dari 200 token, mewakili lebih dari 3% dari aktivitas perdagangan kripto global. Dengan kehadiran di baik keuangan terpusat maupun terdesentralisasi, Amber Group menggabungkan algoritma canggih dengan waktu aktif tinggi untuk memberikan likuiditas yang luar biasa. Proyek-proyek yang memanfaatkan market making Amber telah mengumpulkan lebih dari $1 triliun dalam volume, agar tidak ada keraguan tentang seberapa banyak bisnis yang difasilitasi oleh perusahaan ini.
Selain penyediaan likuiditas, Amber Group menawarkan rangkaian lengkap layanan web3, termasuk dukungan konsultasi untuk penerbitan token dan manajemen siklus hidup. Untuk proyek yang menavigasi kompleksitas peluncuran token, Amber Group menyediakan pengetahuan untuk memastikan penerapan token dan penyemaian kolam likuiditas berjalan lancar, menjadikannya mitra yang dapat diandalkan selama fase penting ini. Amber Group melakukan banyak hal dengan baik, tetapi market making tetap menjadi keahliannya.
Yang Terbaik dari yang Terbaik dalam Market Maker Pasar Kripto
Market maker adalah kekuatan tak terlihat yang menjaga pertukaran kripto beroperasi secara optimal sepanjang waktu. Mereka tidak menggerakkan pasar: mereka mendukungnya, meredam volatilitas yang sebaliknya dapat mengancam pengalaman trading dan membuat pengguna merugi. Sementara market maker yang diprofilkan di sini bisa dibilang yang terbaik di bidangnya, masing-masing beroperasi sedikit berbeda dan memiliki area keahlian yang berbeda.
Untuk proyek token yang mencari market maker untuk diajak bermitra, oleh karena itu, bijaksana untuk mempelajari masing-masing market maker terkemuka secara bergiliran untuk mengidentifikasi kandidat yang ideal. Pilih market maker yang sempurna dan Anda akan memiliki mitra seumur hidup yang akan mendukung token Anda ke mana pun ia pergi, baik itu ke pertukaran yang lebih besar, kapitalisasi yang lebih tinggi, atau volume perdagangan yang lebih tinggi. Dengan sedikit keberuntungan dan likuiditas yang optimal, itu akan menjadi ketiga-tiganya.