Perusahaan Pembiayaan Hipotek AS akan menerima Aset Kripto sebagai koin

Lembaga pembiayaan hipotek terbesar di Amerika Serikat akan segera mulai menganggap aset enkripsi sebagai aset yang sah dalam aplikasi pinjaman, ini merupakan langkah signifikan lainnya untuk mengintegrasikan mata uang digital ke dalam sistem keuangan arus utama.

Minggu ini, kepala urusan perumahan menyatakan bahwa ia akan menginstruksikan dua perusahaan pembiayaan hipotek besar untuk memperhitungkan investasi Aset Kripto pembeli rumah sebagai bagian dari kekayaan keseluruhan mereka saat menilai kemampuan pembayaran kembali. Secara tradisional, lembaga hipotek terutama mempertimbangkan tabungan tunai dan investasi saham pembeli rumah.

Dua perusahaan ini, yang merupakan komponen kunci dari pasar perumahan, membeli hipotek dari bank dan menetapkan serangkaian standar untuk menentukan hipotek mana yang akan diterima dari peminjam.

Direktur Federal Housing Finance Agency mengumumkan berita ini pada hari Rabu, sementara semakin banyak orang Amerika telah menggunakan Aset Kripto untuk membeli rumah, dan perusahaan-perusahaan baru yang didirikan sedang membantu mereka memanfaatkan koin yang mereka miliki untuk membeli real estat.

Selama bertahun-tahun, pasar Aset Kripto telah mendorong regulator untuk berkembang ke arah ini, yang menimbulkan kekhawatiran di kalangan advokat hak konsumen, yang percaya bahwa aset investasi yang diatur longgar dan sangat fluktuatif ini sedang diikat dengan bidang yang sangat penting bagi ekonomi seperti pasar perumahan.

"Di dunia di mana penegakan regulasi pada dasarnya telah ditangguhkan, batas-batas sedang dilanggar dengan cepat," kata Taylor Gelaash, yang pernah menjabat sebagai pengacara di Komisi Sekuritas dan kini mengoperasikan organisasi perdagangan di industri keuangan.

Namun, permintaan dari pembeli rumah dan penggemar Aset Kripto sedang meningkat. Menurut survei terbaru dari perusahaan real estate perumahan, sekitar 14% pembeli rumah menyatakan bahwa mereka berencana untuk menjual koin enkripsi untuk mengumpulkan uang tunai untuk membayar uang muka rumah, meningkat dari 5% pada tahun 2019.

Pada tahun 2017, David Doss menjual sebagian dari kepemilikan aset kriptonya untuk mengumpulkan uang tunai sebagai uang muka untuk sebuah rumah di New Jersey. Dia mengatakan bahwa dia lebih suka memiliki cara untuk mempertahankan aset kriptonya sambil mendapatkan uang tunai setara, tetapi pilihan itu tidak ada saat dia membeli rumah.

"Aset Kripto dan real estat berkembang cukup cepat," kata Dos yang memberikan saran investasi aset kripto untuk investor kaya, "ini adalah pertemuan antara kelas aset tertua dan kelas aset terbaru."

Kebijakan baru memungkinkan pembeli rumah dalam proses pengajuan kualifikasi hipotek, untuk tidak lagi perlu menjual Aset Kripto mereka untuk mendapatkan uang tunai.

Seiring dengan penjualan rumah yang terhenti, Aset Kripto semakin berpengaruh di pasar perumahan. Penjualan yang stagnan menyebabkan banyak orang tidak dapat menjual atau membeli rumah, dan juga tidak dapat memanfaatkan ekuitas rumah mereka melalui pinjaman.

Beberapa perusahaan rintisan sudah mempromosikan Aset Kripto sebagai cara untuk mengatasi kesulitan pasar saat ini dan menghidupkan kembali penjualan rumah.

Salah satu perusahaan yang bernama Milo, didirikan oleh mantan penasihat keuangan, menyediakan cara bagi investor untuk mendapatkan pinjaman rumah dengan menggunakan Bitcoin sebagai jaminan.

Untuk rumah senilai 1 juta dolar, investor perlu menyetorkan bitcoin senilai itu, dan perusahaan akan menempatkannya di akun yang aman. Perusahaan kemudian menyediakan 1 juta dolar tunai untuk membeli rumah.

Selanjutnya, perusahaan akan memberikan pinjaman hipotek yang setara, yang akhirnya akan dibayar kembali oleh pembeli rumah. Suku bunga biasanya lebih tinggi beberapa poin persentase dibandingkan dengan hipotek biasa, tetapi keuntungan bagi pelanggan adalah mereka tidak perlu menjual aset kripto atau membayar pajak capital gain. Ketika hipotek dilunasi, perusahaan akan mengembalikan bitcoin kepada investor.

Pendiri Milo menyatakan bahwa ia telah mengunderwrite pinjaman hipotek semacam itu senilai 65 juta dolar, dan ia menyambut baik perubahan kebijakan aset kripto oleh Federal Housing Finance Agency.

Berbeda dengan sebagian besar hipotek bank, Milo tidak mengharuskan pemilik rumah membayar uang muka. Perusahaan ini menyediakan pembiayaan untuk 100% transaksi, yang tidak akan dilakukan oleh sebagian besar bank, dan peraturan baru tentang aset kripto dari Badan Pembiayaan Perumahan Federal juga tidak mungkin mengubah hal ini.

"Ini adalah langkah pertama untuk memberikan Aset Kripto status yang setara dengan aset lainnya," kata pendiri Milo saat memberikan komentar tentang keputusan Badan Pembiayaan Perumahan Federal.

Perusahaan lain membantu pemilik rumah memanfaatkan ekuitas rumah untuk membeli Aset Kripto. Strategi ini mirip dengan apa yang disebut kontrak investasi ekuitas rumah, yaitu memberikan pembayaran tunai sekali kepada pemilik rumah sebagai imbalan untuk berbagi hak atas kenaikan nilai rumah.

Tetapi berbeda dengan pemilik rumah yang menggunakan pembayaran tunai dari transaksi ini untuk merenovasi rumah atau biaya kuliah anak-anak mereka, mereka hanya menggunakannya untuk membeli satu hal: Bitcoin.

Transaksi semacam ini menarik karena selama periode berlaku dari perjanjian, pemilik rumah tidak perlu melakukan pembayaran bulanan seperti pada pinjaman ekuitas rumah tradisional.

Sebagai jaminan, beberapa perusahaan juga akan menetapkan hak gadai pada properti selama jangka waktu kontrak (beberapa kontrak bisa berlangsung selama sepuluh tahun).

Pendorong hak konsumen melihat alasan yang patut dikhawatirkan.

"Kesannya secara keseluruhan adalah bahwa mengatur hak tanggungan apa pun pada rumah Anda untuk membeli Aset Kripto adalah ide yang buruk," kata Andrew Pizor, pengacara senior di Pusat Hukum Konsumen Nasional AS yang mengkhususkan diri dalam pembiayaan hipotek, "ini adalah rumah Anda yang melindungi Anda dari cuaca, Anda harus bertindak dengan hati-hati."

Semua proyek ini masih dalam tahap awal, jadi masih terlalu dini untuk menilai seberapa besar pengaruh yang akan mereka dapatkan.

Perwakilan perusahaan terkait menyatakan bahwa kekhawatiran tentang konsumen yang dirugikan telah dibesar-besarkan. Sebagian besar calon pelanggan adalah investor yang kaya. Perusahaan-perusahaan ini juga menyatakan bahwa mereka berniat untuk mematuhi hukum federal dan negara bagian yang ada.

Harry W. Plar, yang berusia 35 tahun, telah berinvestasi dalam Bitcoin sejak 2016, dan ia menyatakan minat untuk memanfaatkan ekuitas dari rumah pribadinya dan beberapa gedung apartemen yang dimilikinya untuk membeli lebih banyak Aset Kripto ini.

Pular telah bernegosiasi dengan sebuah perusahaan yang bertujuan untuk menggunakan sebagian aset real estatnya sebagai jaminan untuk membeli lebih banyak Bitcoin. Perusahaan tersebut akan membeli Bitcoin berdasarkan nilai bersih properti individu menurut formula tertentu, dan kemudian menyimpan Aset Kripto dalam akun yang aman. Di akhir transaksi, individu dan perusahaan akan membagi keuntungan.

Jika Bitcoin terdepresiasi, pemilik harus menutupi selisihnya.

"Ini adalah cara alternatif yang memanfaatkan nilai bersih bisnis tanpa mempengaruhi operasi bisnis," kata Pral, "dan tidak perlu membayar apa pun adalah fitur yang benar-benar luar biasa."

Meskipun rincian perubahan kebijakan dari Badan Keuangan Perumahan Federal belum jelas, tampaknya ini menandakan adanya perubahan dalam cara regulasi terhadap dua perusahaan pembiayaan hipotek besar. Di bawah pengelolaan pemerintah sebelumnya, kedua perusahaan ini cenderung menghindari risiko setelah hampir runtuh akibat jutaan pemilik rumah yang gagal bayar hipotek selama krisis keuangan.

Direktur Federal Housing Finance Agency menyatakan bahwa ia membuat keputusan untuk memasukkan Aset Kripto ke dalam aset pembeli rumah setelah melakukan "banyak penelitian".

Dia menambahkan, ini adalah "untuk menanggapi visi menjadikan Amerika Serikat sebagai ibu kota Aset Kripto dunia."