Visión general del mercado

En la última semana, el mercado de criptomonedas mostró un comportamiento volátil, con el índice de sentimiento del mercado cayendo al 10%, entrando en la zona de miedo extremo. La capitalización de mercado de las stablecoins continuó creciendo, con USDT alcanzando los 138.9 mil millones y USDC llegando a los 51.9 mil millones, lo que indica que los fondos institucionales siguen entrando al mercado. El sentimiento del mercado es pesimista principalmente debido a la incertidumbre en las políticas; aunque Trump emitió un proyecto de ley relacionado con las criptomonedas, no logró impulsar significativamente el sentimiento del mercado, lo que llevó a que la mayoría de los tokens cayeran más que el mercado en general, y el rendimiento de las Altcoins fue en general inferior al índice de referencia.

Desarrollo del ecosistema DeFi

El sector DeFi ha tenido un rendimiento destacado, con el TVL aumentando de 53.5 mil millones de dólares a 53.8 mil millones de dólares, un incremento del 0.56%, mostrando un crecimiento positivo durante dos semanas consecutivas. Esto se debe principalmente al aumento de los precios de los activos subyacentes y las medidas de incentivos de puntos de los proyectos, con un aumento generalizado en el APY en la cadena, destacándose proyectos como Sumer.money y Meteora en términos de TVL, lo que indica que los inversores han comenzado a volver a centrar su atención en los rendimientos básicos del ámbito DeFi.

Desarrollo de la pista de IA

A raíz del anuncio de Trump de un plan de infraestructura de IA de 500 mil millones de dólares, la capitalización total del sector de IA alcanzó los 41.9 mil millones de dólares, pero luego experimentó una corrección debido a la baja moral del mercado. En cuanto a los proyectos, Virtuals Protocol, Swarms y otros continúan promoviendo la innovación tecnológica, centrándose en el desarrollo de agentes de negociación autónomos, marcos de colaboración multi-agente y la construcción de infraestructura, mientras que la aplicación de la tecnología TEE y los nuevos relatos como el sistema económico de agentes están comenzando a recibir atención.

Tendencia de Meme Coins

Esta semana, el enfoque del mercado de Meme coins se centra en los tokens oficiales TRUMP y MELANIA emitidos por Trump y Melania en Solana, lo que ha llevado a una gran concentración de fondos y atención hacia estos dos tokens, provocando una fuerte caída en otras Meme coins, lo que muestra la alta especulación y la tendencia a seguir del mercado de Meme coins.

Análisis del rendimiento de la cadena pública

En el ecosistema de cadenas públicas, Solana y Tron se destacan, especialmente Solana, que se beneficia de la emisión del token TRUMP, con un suministro de stablecoins en cadena alcanzando un récord histórico de 10,138 millones de dólares. Al mismo tiempo, nuevas cadenas públicas como Sonic, Core y BSquared continúan innovando en los campos de DeFi y AI, mostrando un buen potencial de desarrollo ecológico.

Perspectivas del Mercado Futuro

La próxima semana, el mercado se centrará en eventos importantes como la reunión del FOMC de la Reserva Federal, el índice de precios PCE y los informes de ganancias de las acciones tecnológicas. Se espera que el mercado mantenga un movimiento de consolidación, pero los inversores son generalmente optimistas sobre las oportunidades que surgirán a medida que las políticas de criptomonedas se aclaren gradualmente después de febrero. El sector DeFi y AI seguirá beneficiándose de la mejora de los fundamentos y el apoyo de políticas, mientras que la competencia en el ecosistema de cadenas públicas se intensificará aún más.

Análisis del índice de sentimiento del mercado

El índice de sentimiento del mercado ha caído del 35% de la semana pasada al 10%, entrando en la zona de miedo extremo.

El rendimiento de las Altcoins esta semana ha sido en general inferior al del índice de referencia, con la mayoría de los tokens cayendo más que el mercado en general. Esto se debe principalmente a que los inversores del mercado están esperando la implementación de nuevas políticas y leyes relacionadas con las criptomonedas. Aunque Trump ha firmado leyes relacionadas con las criptomonedas, no ha logrado impulsar significativamente el sentimiento del mercado, por lo que los inversores son actualmente cautelosos al invertir en el mercado, lo que ha llevado a un sentimiento general negativo. Dada la estructura actual del mercado, se espera que las Altcoins mantengan una sincronía con el índice de referencia a corto plazo.

Resumen del movimiento general del mercado

• El mercado de criptomonedas se encuentra en una tendencia de consolidación esta semana, el índice de sentimiento ha entrado en la zona de miedo extremo.

• Los proyectos de criptomonedas relacionados con DeFi se destacan en comparación con otros sectores, mostrando que el mercado sigue prestando atención a la mejora de los ingresos básicos.

• Los proyectos relacionados con la IA han generado un alto interés público esta semana, lo que indica que los inversores están comenzando a buscar activamente el próximo punto de explosión en el mercado.

Carreras de tendencia

La aparición de la IA: Desde los 500 mil millones de dólares en infraestructura de Trump hasta el 90% de las transacciones en cadena automatizadas, Web3 está entrando en el año revolucionario de la IA.

Esta semana, tras el anuncio de Trump de invertir 500 mil millones de dólares en un plan de infraestructura de IA para los próximos 4 años, todo el sector de la IA experimentó un rebote general. Sin embargo, después, debido a que el sentimiento general del mercado no era muy optimista, también se produjo una caída.

En la última semana, los diferentes proyectos no se han detenido en su impulso innovador a pesar de la gran volatilidad del mercado. Entre ellos, Virtuals Protocol actualizó su mecanismo de acumulación de valor, Swarms estableció un fondo ecológico de 10 millones de tokens y planea lanzar nuevas funciones, AI16Z expandió el ecosistema de Near y Avalanche, Holoworld lanzó Launchpool, mientras que AIXBT continúa ocupando el primer lugar en la lista de atención de Kaito. Esto demuestra que los diversos proyectos siguen avanzando de manera constante. Actualmente, el mercado se centra principalmente en el comercio autónomo Agent(, como Cod3x, Almanak), el marco de colaboración multi-Agent(, Spectral Lux) y la construcción de infraestructuras(, Virtuals SDK), entre otros. Al mismo tiempo, las aplicaciones de la tecnología TEE, la formación de un sistema económico de agentes y la integración del ecosistema de agentes multiplataforma están comenzando a captar la atención del mercado.

Según las predicciones de Messari, se espera que para finales de 2025, el 90% de las transacciones en cadena ya no sean operadas manualmente por humanos, sino que sean realizadas por un grupo de agentes de inteligencia artificial. Estos agentes inteligentes no solo pueden realizar micropagos basados en datos en tiempo real, sino que también pueden optimizar continuamente los pools de liquidez y distribuir recompensas de manera eficiente, logrando así operaciones más eficientes e inteligentes. Se puede prever que el mercado de Crypto está a punto de entrar en la era de la IA.

Carreras DeFi

Clasificación del crecimiento de TVL

Los 5 principales proyectos con mayor aumento en TVL del mercado en la última semana ( no incluyen proyectos con TVL más pequeño, el estándar es de más de 30 millones de dólares ), fuente de datos: Defilama

Sumer.money( no ha emitido moneda):( índice de recomendación:⭐️⭐️⭐️)

Lanzar actividades de minting de NFT en colaboración con numerosos proyectos.

• Descripción del proyecto: Sumer.money es un protocolo de activos sintéticos cross-chain, que cuenta con un mercado de préstamos, y está desplegado en redes de cadenas soportadas. Sumer.money soporta la creación de activos sintéticos como SuToken(USD, ETH y BTC), ofreciendo a los usuarios una experiencia similar a la de una tarjeta de crédito.

• Últimos desarrollos: TVL de Sumer Money ha superado con éxito el hito de 100M esta semana, al mismo tiempo que Sumer Money ha alcanzado colaboraciones en la expansión ecológica con BeraSkool, Bera Horses y Kingdomly para lanzar actividades de acuñación de NFT, y se ha unido estratégicamente al programa Core Ignition de Core DAO. Además, el equipo reveló a través de AMA la estrategia de optimización de Sumer Money Multipliers (suBTC), y se está preparando activamente un nuevo diseño de fondos; Sumer.money mantiene la actividad de la comunidad a través de un concurso interactivo en Twitter.

Meteora( no se ha emitido):( índice de recomendación:⭐️⭐️⭐️)

Mejorar la experiencia del usuario lanzando la función "Deslizador de Ratio de Liquidez"

• Descripción del proyecto: Meteora es un proyecto DeFi basado en la blockchain de Solana, que tiene como objetivo mejorar la eficiencia del capital y la experiencia de trading mediante la optimización de la liquidez. Ofrece herramientas para la gestión de liquidez descentralizada, que incluyen trading automatizado, análisis de tarifas y protección contra bots de caza de tokens.

• Últimos desarrollos: Meteora lanzó esta semana una innovadora función de "Deslizador de Ratio de Liquidez" a nivel técnico, simplificando el proceso operativo para que los usuarios ajusten la distribución de liquidez de los activos; en términos de construcción del ecosistema, el LP Army muestra una tendencia de desarrollo diversificada, atrayendo la participación de usuarios de diferentes idiomas y regiones en la provisión de liquidez, y colaborando con el equipo de Starseed; en cuanto a la operación de la comunidad, a través de la realización de reuniones telefónicas de la comunidad LP Army y actividades de Horas de Oficina, se fortalece continuamente la interacción y comunicación con los usuarios, mostrando la capacidad de innovación continua del proyecto en el campo de DeFi y su estrategia de desarrollo global.

Silo Finance(SILO):(Índice de recomendación:⭐️⭐️)

Lanzamiento de S-ETH y S-USDC para aumentar los rendimientos de los usuarios

• Descripción del proyecto: Silo Finance es un protocolo de préstamos descentralizado y sin permisos que proporciona mercados monetarios seguros y eficientes mediante el uso de elementos aislados. El diseño de Silo está destinado a abordar los principales puntos débiles de los protocolos de préstamos existentes, y la deficiencia de seguridad de los pools compartidos se resuelve mediante el aislamiento de cada pool de préstamos.

• Últimos desarrollos: Silo Finance lanzó esta semana dos mercados importantes, S-ETH y S-USDC, ofreciendo a los usuarios una amplia gama de opciones de trading, donde el mercado de S-USDC ofrece una tasa de rendimiento anual de hasta 5,425%, mientras que el silo stS/S proporciona un rendimiento estable del 7.9%. Además, se estableció una colaboración estratégica con Solv Protocol y se logró posicionarse como el segundo protocolo más grande de Sonic Labs, controlando el 20% del suministro de Sonic USDC y el 10% del suministro de stS. Silo Finance atrajo la participación de los usuarios esta semana a través de un innovador mecanismo de puntos Sonic y diversas estrategias de rendimiento.

Aura(AURA):(Índice de recomendación:⭐️⭐️)

Lanzamiento de StableSurge, el innovador mecanismo de defensa ancla muestra resultados, la eficiencia del capital se dispara a 1:1.58

• Descripción del proyecto: Aura Network es un proyecto de cadena pública centrado en NFT, que tiene como objetivo acelerar la adopción de NFT en el blockchain de Internet a nivel mundial. Aura Network proporciona un sistema abierto que maximiza la interoperabilidad y sirve como la capa de infraestructura para integrar NFTs en el metaverso.

• Últimos desarrollos: Aura lanzó esta semana la tecnología StableSurge Hook a través de una colaboración con una plataforma, este mecanismo innovador previene efectivamente el riesgo de desacoplamiento a través de un mecanismo de impuesto sobre el aumento de precios, al mismo tiempo que mejora los rendimientos de los titulares de LP durante la volatilidad del mercado, y pronto lanzará las v3 Boosted Pools en la plataforma, ofreciendo a los usuarios diversas fuentes de ingresos, incluidos recompensas de transacciones, préstamos, T-Bills y más, al mismo tiempo que colabora con GnosisChain y ofrece hasta un 5% de reembolso en GNO. Aura ha demostrado una notable eficiencia de capital en la gobernanza, indicando que cada dólar invertido en incentivos puede generar 1.58 dólares en retorno, y en el último ciclo doble distribuyó más de 300,000 dólares en incentivos a los votantes de vlAURA, mostrando la capacidad de innovación continua del proyecto en el campo de DeFi y su buena eficiencia operativa.

Pell Network(PELL):(Índice de recomendación:⭐️⭐️⭐️)

Pell Network despliega todo el encadenamiento de BTC con un fuerte re-staking

• Descripción del proyecto: Pell Network tiene como objetivo crear una plataforma de arrendamiento seguro de tokens descentralizada para el ecosistema de Bitcoin. A través de la construcción de servicios de re-staking de BTC nativo y LSD, permite a los titulares de derechos elegir validar nuevos módulos de software construidos sobre el ecosistema de Pell Network.

• Últimos desarrollos: Pell Network ha avanzado esta semana en la mejora de las funciones del token PELL y la integración del protocolo de recompra de EGLD, además de lanzar una innovadora red de recompra de Bitcoin Omnichain en colaboración con SovereignChains, y ha establecido una asociación exclusiva con Hatom Protocol para proporcionar soluciones de préstamos algorítmicos al ecosistema de MultiversX. Al mismo tiempo, ha formado colaboraciones estratégicas con Atlas_Nodes y P2Pvalidator para impulsar el desarrollo de la recompra de Bitcoin, y Pell Network se está preparando activamente para la emisión de IDO en xLaunchpad.

En resumen, podemos ver que los proyectos con un crecimiento rápido del TVL esta semana se concentran principalmente en los proyectos de piscina de ametralladora.

Rendimiento general de la pista

• La liquidez está aumentando gradualmente: el APY de los proyectos DeFi en cadena ha experimentado un aumento significativo debido al aumento en el precio de los activos subyacentes y a que varios proyectos DeFi han adoptado la forma de otorgar puntos. Por lo tanto, para los inversores que tienen una perspectiva positiva a largo plazo del mercado de criptomonedas, volver a DeFi será una muy buena opción.

• Situación de fondos: El TVL de los proyectos Defi ha aumentado de 53,5 mil millones de dólares la semana pasada a 53,8 mil millones de dólares en la actualidad, un aumento del 0,56%. Ha habido un crecimiento positivo en el TVL de diversas categorías de Defi durante dos semanas consecutivas, principalmente debido al optimismo general del mercado tras la toma de posesión de Trump como presidente de EE. UU. en el primer trimestre, lo que ha llevado a que fluyan fondos hacia la industria Defi, y además, el APY de los diferentes proyectos Defi ha aumentado, lo que también ha吸