1. Visión general del mercado

• Capitalización de mercado e índice de sentimiento: A partir de hoy, la capitalización total del mercado global de Cripto se mantiene en alrededor de $3.4 billones, una caída de aproximadamente 1.2% desde la semana pasada. El índice de miedo y codicia de Cripto actualmente marca 62, cayendo dentro del rango de ‘Codicia’, lo que indica que el sentimiento del mercado sigue siendo optimista, pero hay una demanda de retroceso.
• Flujo de capital: En las últimas 24 horas, aproximadamente $180 millones han fluido hacia el ETF de Bitcoin, lo que indica que el interés de los inversores institucionales en los activos digitales continúa; al mismo tiempo, el valor total bloqueado (TVL) en el sector DeFi ha ajustado ligeramente, pero sigue por encima de $180 mil millones.

2. Últimas tendencias en el precio de Bitcoin

Figura:https://www.gate.com/trade/BTC_USDT

• Retroceso de precio: Bitcoin (BTC) retrocedió a alrededor de $106,500 después de alcanzar un máximo histórico de $111,200, con una caída de aproximadamente 4.4%. Esta área también es una zona previa de concentración de comercio, proporcionando cierto soporte.
• Cambios en el volumen de operaciones y el interés abierto: El volumen de operaciones en 24 horas es de aproximadamente $78 mil millones, y el interés abierto de futuros ha disminuido ligeramente en un 3%. Las posiciones largas apalancadas en BitMEX y Bybit han bajado del 68% al 62%, lo que indica que algunas posiciones largas a corto plazo han ido tomando ganancias gradualmente.
• Análisis técnico: En el gráfico diario, la media móvil de 50 días y la media móvil de 200 días aún muestran una tendencia de cruce dorado. El RSI ha caído a 58, sin llegar aún a la zona de sobreventa, lo que sugiere que todavía hay margen para una corrección.

3. Ethereum y ecosistema DeFi

• Ethereum (ETH): A partir del 30 de mayo de 2025, el precio de ETH es aproximadamente $2,601.08, una disminución del 4.83% con respecto a ayer, principalmente afectado por la presión técnica y la expiración significativa de opciones. La red de prueba EIP-4844 ha funcionado con éxito, y las posteriores mejoras de escalabilidad siguen siendo dignas de atención.

4. Dinámicas del mercado de derivados y opciones

• Base de futuros: la base a 3 meses de BTC cayó del 0.8% al 0.4%, y el mercado es más cauteloso sobre la tendencia a medio plazo.
• Volatilidad de Opciones: La Vol 30d de BIT disminuyó del 55% al 48%, lo que indica un debilitamiento de las expectativas alcistas a corto plazo. La relación de interés abierto de opciones de compra a opciones de venta es de aproximadamente 1.3, y los inversores siguen siendo cautelosamente optimistas sobre la volatilidad futura en el rango del 10%-15%.
• Productos Estructurados: Plataformas como Huobi y OKX han lanzado productos vinculados en dos direcciones, con rendimientos anualizados entre el 12% y el 18%, adecuados para inversores que buscan retornos estables.

5. Estrategias de Inversión para Principiantes

1. Asignación por fases: Se recomienda dividir los fondos en 3-5 partes y construir posiciones en fases basadas en niveles de soporte clave (como $105K, $100K, $95K) para reducir el riesgo de tiempo;
2. Toma de ganancias y stop loss: Para operaciones a corto plazo, se puede establecer una toma de ganancias del 5%-8% y un stop loss del 3%-5%; para operaciones a medio y largo plazo, se puede establecer una estrategia de toma de ganancias en trailing basada en la preferencia de riesgo personal.
3. Activos centrales y satélites: Asigne el 60%-70% de los fondos a activos centrales como Bitcoin y Ethereum, con el 30%-40% restante asignado a cadenas públicas de alta calidad y proyectos DeFi;
4. Enfócate en los datos en la cadena: Utiliza herramientas como Glassnode y Dune Analytics para monitorear de cerca los cambios en las posiciones de los grandes poseedores, los volúmenes de transferencia en la cadena, los ingresos de los mineros y otros datos.
5. Promedio de Costo en Dólares y Rebalanceo: Implementa una estrategia de monto fijo periódico (DCA), combinada con ciclos de mercado y asignación de activos personal, para ajustar dinámicamente el peso.

6. Advertencia de Riesgo y Perspectivas Futuras

• Riesgo de Volatilidad del Mercado: El mercado Cripto es altamente volátil, y las caídas a corto plazo pueden superar las expectativas. Los principiantes deben controlar el apalancamiento y aumentar la conciencia sobre el riesgo.
• Riesgo de política regulatoria: Existe incertidumbre en las políticas regulatorias entre países, y se debe prestar atención a las decisiones de la Reserva Federal, el progreso de la legislación MiCA de la UE, etc.;
• Riesgos técnicos y de seguridad: Ocasionalmente ocurren incidentes de seguridad, como vulnerabilidades en contratos inteligentes, ataques a puentes entre cadenas y gestión de claves privadas de billeteras, por lo que se recomienda almacenar activos de manera diversificada y habilitar la firma múltiple.

Perspectiva: A corto plazo, el mercado Cripto puede fluctuar en el rango de $104K–108K, esperando una mayor claridad de los datos macro y on-chain; a mediano y largo plazo, seguimos siendo optimistas sobre la reevaluación del valor de los activos digitales como una clase de activo emergente, con la entrada institucional y las actualizaciones de infraestructura que continúan impulsando el desarrollo de la industria.

7. Conclusión

A medida que Bitcoin completa una corrección saludable, la actividad de Ethereum y el ecosistema DeFi continúa en aumento, revelando oportunidades de inversión diversificadas. Los nuevos lectores pueden combinar estrategias como el promedio de costos en dólares, carteras núcleo-satélite y análisis de datos en cadena para capturar nuevas oportunidades en el mercado Cripto mientras controlan los riesgos.